時間：2023-08-14 17:08:47
導(dǎo)語：在銀行業(yè)監(jiān)管原則的撰寫旅程中，學(xué)習(xí)并吸收他人佳作的精髓是一條寶貴的路徑，好期刊匯集了九篇優(yōu)秀范文，愿這些內(nèi)容能夠啟發(fā)您的創(chuàng)作靈感，引領(lǐng)您探索更多的創(chuàng)作可能。
備受矚目的《中華人民共和國銀行業(yè)監(jiān)督管理法》的實施是完成中國銀行業(yè)法律體系的重要一步，對于推進我們商業(yè)銀行的依法合規(guī)經(jīng)營具有劃時代的意義。下面就《中華人民共和國銀行業(yè)監(jiān)督管理法》（以下簡稱《銀監(jiān)法》）的學(xué)習(xí)進行分析。
今年，山西銀監(jiān)局組織召開了山西銀行業(yè)監(jiān)管法規(guī)學(xué)習(xí)培訓(xùn)工作推進會，全省掀起學(xué)習(xí)《銀監(jiān)法》的又一輪，作為我國第一部銀行業(yè)監(jiān)管專門法律 ，《銀監(jiān)法》的頒布和實施意義十分重大。學(xué)習(xí)和貫徹《銀監(jiān)法》，在當(dāng)前應(yīng)把握以下幾點：
《銀監(jiān)法》實施的意義
一是在監(jiān)管模式上，堅持從合規(guī)性監(jiān)管向風(fēng)險性監(jiān)管與合規(guī)性監(jiān)管并重轉(zhuǎn)變，《銀監(jiān)法》明確了監(jiān)管的審慎性原則，同時賦予了銀行業(yè)監(jiān)管機構(gòu)對銀行業(yè)金融機構(gòu)審慎性規(guī)則的制定權(quán)。規(guī)定了銀行業(yè)突發(fā)事件的發(fā)、報告崗位責(zé)任制度和處置制度 ，要求銀監(jiān)會建立銀行業(yè)金融機構(gòu)監(jiān)督管理評級體系和風(fēng)險預(yù)警機制，及時、有效處置銀行業(yè)突發(fā)事件 ，充分防范和化解銀行業(yè)風(fēng)險。除提供對銀行業(yè)金融機構(gòu)進行接管或促其重組、整改、撤銷、取締等措施外 。還明確定了對監(jiān)管工作人員和銀行從業(yè)人員玩忽職 守以及其他違法 、違規(guī)行為的責(zé)任承擔(dān)等處罰措施 ，加大了責(zé)任追 究和問責(zé)。上述審慎經(jīng)營原則和對銀行業(yè)突發(fā)事件的發(fā)現(xiàn)、報告、處置制度的強化，對銀行業(yè)監(jiān)管從單一合規(guī)監(jiān)管向合規(guī)監(jiān)管和風(fēng)險監(jiān)管并重監(jiān)管模式的轉(zhuǎn)變提供了法律支持。二是在監(jiān)管重點上，堅持從 化解風(fēng)險為主向著力促進銀行業(yè)發(fā)展和提高銀行業(yè)競爭力轉(zhuǎn)變 。《銀 監(jiān)法》的立法目的是“ 促進銀行業(yè)健康發(fā)展”，《銀監(jiān)法》所規(guī)定的銀行業(yè)監(jiān)督管理的目標(biāo)是“促進銀行業(yè)的合法、穩(wěn)健運行，維護公眾對銀行業(yè)的信心”，“銀行業(yè)監(jiān)管管理應(yīng)當(dāng)保護銀行業(yè)公平競爭，提高銀行競爭能力”。從修改后實施的《商業(yè)銀行法》看，擴大了業(yè)務(wù)許可的范圍，并預(yù)留了發(fā)展空間。在一定程度上調(diào)整了對商業(yè)銀行的管制范圍和力度，為商業(yè)銀行的發(fā)展提供了更大的創(chuàng)新空間。三是在監(jiān)管視角上，從傳統(tǒng)的國內(nèi)監(jiān)管向監(jiān)管國際化轉(zhuǎn)變。廣泛的借鑒了國際先進的監(jiān)管理念和做法，許多法律條款體現(xiàn)了巴塞爾核心原則，集中反映了監(jiān)管視角的國際化，順應(yīng)了銀行監(jiān)管的世界潮流。四是加強協(xié)調(diào)配合。金融業(yè)是一個整體，各監(jiān)管部門既有分工，又有配合。防范和化解銀行業(yè)風(fēng)險僅靠銀監(jiān)部門自身的努力是難以湊效的，還必須發(fā)揮財政和其它金融監(jiān)管部門的合力。為此，《銀監(jiān)法》規(guī)定了銀監(jiān)機構(gòu)與人行、財政部門等在維護銀行業(yè)機構(gòu)穩(wěn)健運行中的協(xié)調(diào)、配合關(guān)系和信息共享機制。在實際工作中，我們應(yīng)致力于建立長期穩(wěn)定的金融監(jiān)管協(xié)調(diào)配合機制，既要加強與證券、保險業(yè)監(jiān)管部門的溝通合作，又要加強與央行、財政的協(xié)調(diào)配合，互通有無，共享信息，形成合力，共同維護我國銀行業(yè)的穩(wěn)健運行，促進金融業(yè)的健康發(fā)展。
《銀監(jiān)法》對我們的要求
關(guān)鍵詞:電子銀行;外包;監(jiān)管
近年來,在全球銀行業(yè)興起的電子銀行業(yè)務(wù)(ElectronicBankingBussiness)大大改變了銀行業(yè)的傳統(tǒng)經(jīng)營方式與業(yè)務(wù)模式,不僅銀行效率得以提高,服務(wù)成本得以降低,而且商業(yè)銀行也被賦予了許多新的特征,例如服務(wù)內(nèi)容的開放性和服務(wù)對象的全球性,傳統(tǒng)業(yè)務(wù)和網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的緊密結(jié)合,以及銀行與外包第三方間的相互依存關(guān)系等。[1]雖然這些新特征并不必然帶來新的風(fēng)險,但其無疑會增加和改變傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)實踐中的風(fēng)險結(jié)構(gòu)。因此,各國銀行監(jiān)管機構(gòu)紛紛采取了一系列措施以加強相應(yīng)的專門監(jiān)管,而其中對電子銀行業(yè)務(wù)外包活動的監(jiān)管則是各國共同關(guān)注的重點之一。
一、對電子銀行業(yè)務(wù)外包的優(yōu)勢分析
外包(Outsourcing)是一個外來詞,其基本含義就是將自己本可以做的一些事情委托給其他人去做。由于電子銀行業(yè)務(wù)對信息技術(shù)及網(wǎng)絡(luò)安全都有著極高要求,而這就意味著巨大的資金投入,因此在以最小成本追求最大收益的商業(yè)規(guī)則下,銀行往往選擇將電子銀行業(yè)務(wù)中的軟件開發(fā)、信息處理、硬件維護等部分或全部外包給更為專業(yè)的第三方公司去做。從經(jīng)濟學(xué)和管理學(xué)的角度來看,銀行之所以傾向于選擇電子銀行業(yè)務(wù)外包通常是基于如下的考慮:
1.提升核心競爭力的需要。電子銀行外包可以讓商業(yè)銀行轉(zhuǎn)而注重自己的核心業(yè)務(wù),專注核心競爭力的培育。據(jù)調(diào)查,美國有68%的信用卡業(yè)務(wù)都是通過非商業(yè)銀行機構(gòu)來實現(xiàn),銀行的核心競爭力主要體現(xiàn)在業(yè)務(wù)本身而非后臺支持,因此銀行沒必要雇用大批的網(wǎng)絡(luò)高手來維護網(wǎng)絡(luò),交給專門的網(wǎng)絡(luò)公司去做就行了。
2.更好地控制成本,優(yōu)化資源配置。根據(jù)管理學(xué)理論,優(yōu)秀企業(yè)通過將價值鏈中的不同環(huán)節(jié)外包給更為專業(yè)的公司,從而節(jié)省資源獲得規(guī)模經(jīng)濟。例如,根據(jù)美國Forrest調(diào)查公司的一項統(tǒng)計,美國企業(yè)依靠自身力量建立并維護一個Web網(wǎng)站,頭年的費用是22萬美元,而將此工作外包給網(wǎng)絡(luò)公司僅需花費4.2萬美元。
3.獲得新技術(shù)和提高服務(wù)效率。IT技術(shù)的發(fā)展日新月異,而電子銀行的技術(shù)外包不僅可以使銀行內(nèi)部技術(shù)人員獲得更多接觸新技術(shù)的機會,還可以使他們擺脫一些繁雜的日常事務(wù),從而大大提高技術(shù)支持的響應(yīng)速度與效率。四是發(fā)展戰(zhàn)略和風(fēng)險規(guī)避的考慮。在全球金融一體化發(fā)展的背景下,銀行業(yè)的競爭日趨激烈,網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的運用更給傳統(tǒng)的生活方式與商業(yè)模式帶來了新的挑戰(zhàn)與機遇,而通過與專業(yè)外包服務(wù)商的利益捆綁,銀行可以圍繞最新科技的發(fā)展趨勢來發(fā)展各項新興業(yè)務(wù)以搶占市場先機,并因此減少了很多系統(tǒng)維護管理和技術(shù)開發(fā)失敗的風(fēng)險。
二、電子銀行業(yè)務(wù)外包的風(fēng)險分析
電子銀行業(yè)務(wù)外包在提升銀行的核心競爭力的同時,也會給銀行帶來新的潛在風(fēng)險,并且給傳統(tǒng)的銀行監(jiān)管體系出了新的難題。撇開就業(yè)等社會問題不談,從經(jīng)濟與法律角度分析,電子銀行業(yè)務(wù)外包本身也蘊涵著許多隱患。
1.信譽風(fēng)險。銀行業(yè)最為核心的資產(chǎn)是信譽,而外包服務(wù)供應(yīng)商提供的服務(wù)質(zhì)量低下將會影響銀行的信譽。例如由于IT外包供應(yīng)商的原因硬件設(shè)備出現(xiàn)故障維修不及時或軟件系統(tǒng)存在漏洞等致使銀行客戶受損(包括客戶在業(yè)務(wù)操作方面的不便利以及在資金、機會方面的損失等),即使這完全是由于IT外包供應(yīng)商的過錯也同樣會大大影響銀行的社會形象與信譽。
2.技術(shù)風(fēng)險。在技術(shù)選擇上,銀行必須選擇一種技術(shù)解決方案來支撐電子銀行業(yè)務(wù)的開展,因而當(dāng)各種電子銀行的解決方案紛紛出臺時,商業(yè)銀行選擇與哪一家公司合作,采用哪一種解決方案都將是電子銀行存在的一種潛在風(fēng)險,一旦選擇不當(dāng),將使銀行面臨巨大的機會損失與利益損失。同時由于核心技術(shù)由外包公司掌握,外包公司或其職員利用工作便利來從中獲利的道德風(fēng)險也不可不防。
3.法律風(fēng)險。由于電子商務(wù)和網(wǎng)上銀行在我國還處于起步階段,尚沒有形成完善的法律環(huán)境,再加上網(wǎng)絡(luò)的無國界性與各國監(jiān)管機制的差異性使得電子銀行業(yè)務(wù)外包中存在著相當(dāng)大的法律風(fēng)險。例如,外包過程中銀行客戶的隱私權(quán)保護問題、商業(yè)秘密和技術(shù)專利的歸屬問題、跨國訴訟的司法管轄權(quán)問題等都可能對銀行的審慎經(jīng)營造成巨大沖擊。
4.系統(tǒng)風(fēng)險。銀行業(yè)是一國金融發(fā)展的核心,其對風(fēng)險管理有著更加嚴(yán)格的要求。由于某些IT核心技術(shù)的壟斷,在IT外包行業(yè)也存在著若干寡頭公司,因而可能產(chǎn)生某一國(地區(qū))的多家銀行過于集中依賴某些外包服務(wù)供應(yīng)商的情況,一旦出現(xiàn)問題會造成連鎖效應(yīng)。另外從長遠(yuǎn)來看,過于依賴某些跨國公司的技術(shù)外包還可能不利于本土企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新,甚至可能威脅到國家的金融安全。
三、電子銀行業(yè)務(wù)外包監(jiān)管的域外經(jīng)驗
銀行業(yè)是個對風(fēng)險管理有著異常嚴(yán)格要求的行業(yè),而電子銀行業(yè)務(wù)的外包有可能把本屬銀行機構(gòu)的風(fēng)險、管理責(zé)任及合規(guī)要求轉(zhuǎn)移給不受監(jiān)管當(dāng)局監(jiān)管的第三方。在此情況下,銀行機構(gòu)如何有效控制外包帶來的運營風(fēng)險?監(jiān)管機構(gòu)如何確保外包供應(yīng)商在外包過程中履行了其監(jiān)管要求?為了解決這些問題,很多發(fā)達國家和地區(qū)的銀行監(jiān)管當(dāng)局已經(jīng)陸續(xù)對此作出反應(yīng),以監(jiān)管報告、建議或指引方式將電子銀行業(yè)務(wù)的外包活動納入到其原有監(jiān)管體系中。
1.美國。早在1990年1月,美聯(lián)儲就通過一份監(jiān)管聲明提醒金融機構(gòu)注意訂立電子數(shù)據(jù)處理(ElectronicDigitalPlatforms,EDP)服務(wù)合同的潛在風(fēng)險,美聯(lián)儲最為關(guān)注的問題是金融機構(gòu)所簽EDP服務(wù)合同中是否含有對其原有風(fēng)險管理體系存在不利影響的條款,如責(zé)任免除條款等。而美聯(lián)儲紐約銀行1995年的一封監(jiān)管信函則明確了外包服務(wù)安排報告規(guī)則,即無論任何銀行服務(wù)機構(gòu)都應(yīng)該在首次簽署外包服務(wù)合同或者履行合同后的30天內(nèi)向合適的聯(lián)邦銀行機構(gòu)報告這種關(guān)系。
另外,聯(lián)邦金融機構(gòu)檢查委員會(FFIEC)還了一系列旨在闡明銀行管理IT外包風(fēng)險方面職責(zé)的指引與公告,例如《FFIEC對外包技術(shù)服務(wù)的風(fēng)險管理指引》(2000年)提出了由董事會負(fù)責(zé)外包引入和風(fēng)險管理的原則;《FFIEC對技術(shù)服務(wù)商(TSP)監(jiān)管手冊》(2003年)概述了TSP風(fēng)險的監(jiān)管流程與方法;《IT外包技術(shù)服務(wù)檢查手冊》(2004年)為監(jiān)管人員的審計檢查提供了相應(yīng)的程序指引。
2.香港。香港金融管理局(HKMA)2001年12月的《外判》對本地銀行業(yè)的的外包活動表達了相當(dāng)明確的監(jiān)管態(tài)度,它雖然并非專門針對電子銀行,但其中載明的一般監(jiān)管方法及有關(guān)技術(shù)外包的管控措施等均對電子銀行外包具有參考價值。在《外判》指引中金融管理局明確只要被監(jiān)管機構(gòu)的外包安排具備周詳?shù)挠媱澓屯咨频墓芾砬也粫袑?dǎo)致?lián)p害客戶利益的情形發(fā)生,金融管理局就不會干涉。[2]
而所謂“周詳?shù)挠媱澓屯咨频墓芾怼眲t包括了以系列的特殊管控措施。首先,在選擇外包服務(wù)商時,銀行應(yīng)審查其是否具備足夠的資源與專業(yè)知識,而在將關(guān)鍵技術(shù)如數(shù)據(jù)中心操作外包時,還應(yīng)由獨立第三方作出獨立評估報告,報告將提交金融管理局備案。其次,在同外包服務(wù)商簽訂協(xié)議時,金融管理局強調(diào)應(yīng)清楚載明外包服務(wù)商的履行標(biāo)準(zhǔn)和服務(wù)水平。再次,在外包安排存續(xù)期間,銀行應(yīng)對外包服務(wù)商實施持續(xù)充分的監(jiān)控和制定有效的應(yīng)急計劃。最后,為了防止外包風(fēng)險的過于集中,銀行還應(yīng)盡量避免過度依賴單一的外部服務(wù)商。
3.瑞士。1999年8月,瑞士聯(lián)邦銀行委員會(SFBC)了針對銀行與證券公司的《外包指引》,允許金融機構(gòu)在未經(jīng)SFBC明確同意的情況下實施外包。但該指引規(guī)定外包必須得到董事會的同意方可實施,必須訂立書面合同,并要求金融機構(gòu)將外包業(yè)務(wù)納入內(nèi)控體系,外包合同必須明確允許SFBC、金融機構(gòu)及其內(nèi)外部審計機構(gòu)對外包服務(wù)商進行必要的監(jiān)控,同時某些核心管理職能是不允許外包的。
此外,伴隨著國際金融一體化步伐的加快,各國監(jiān)管者也逐漸意識到,外包所帶來的風(fēng)險往往是超越國境的。因此巴塞爾銀行監(jiān)管委員會于2003年先后了《電子銀行風(fēng)險管理原則》及《跨境電子銀行業(yè)務(wù)的管理與監(jiān)管》,為電子銀行業(yè)務(wù)(包括外包)的監(jiān)管提供了高級指導(dǎo)。巴塞爾銀行監(jiān)管委員會在綜合各國監(jiān)管經(jīng)驗的基礎(chǔ)上,指出電子銀行業(yè)務(wù)外包的風(fēng)險控制首要原則是董事會和高級管理層應(yīng)該對與電子銀行業(yè)務(wù)的有關(guān)風(fēng)險進行有效的管理和監(jiān)督,通過建立全面和持續(xù)的盡職調(diào)查制度與監(jiān)管程序來處理銀行與外包第三方的相互關(guān)系。[3]
四、我國對電子銀行業(yè)務(wù)外包監(jiān)管的實踐與法規(guī)建設(shè)
近年來,我國銀行業(yè)的外包勢頭也發(fā)展迅猛,各大商業(yè)銀行都相繼開設(shè)了電子銀行業(yè)務(wù),其中四大商業(yè)銀行都選擇了自主開發(fā)核心技術(shù)與輔助業(yè)務(wù)外包相結(jié)合的道路,而光大銀行、民生銀行等股份制商業(yè)銀行則選擇將更多的信用卡業(yè)務(wù)、網(wǎng)絡(luò)銀行業(yè)務(wù)外包出去以降低運營成本。但在電子銀行業(yè)務(wù)蓬勃發(fā)展的同時我國對其的監(jiān)管還處于逐漸發(fā)展和不斷探索中。目前我國電子銀行業(yè)務(wù)監(jiān)管事宜主要由銀監(jiān)會負(fù)責(zé),關(guān)電子銀行監(jiān)管的法律框架也已初步確立,主要由《電子簽名法》、《電子銀行業(yè)務(wù)管理辦法》、《電子銀行安全評估指引》和《銀行業(yè)信息資產(chǎn)風(fēng)險監(jiān)管暫行辦法》等組成,而其中2005年頒布的《電子銀行業(yè)務(wù)管理辦法》是我國首次出現(xiàn)“外包管理”字眼的法律文本,其對電子銀行業(yè)務(wù)外包的發(fā)展和監(jiān)管可謂意義深遠(yuǎn)。
《電子銀行業(yè)務(wù)管理辦法》(以下簡稱《辦法》)將網(wǎng)上銀行、電話銀行、手機銀行及自助銀行、ATM等均納入電子銀行業(yè)務(wù)范疇,擴大了對電子銀行業(yè)務(wù)的監(jiān)管范圍,改變了長期以來部分電子銀行業(yè)務(wù)監(jiān)管無據(jù)的狀況。[4]同時《辦法》突出強調(diào)了電子銀行系統(tǒng)的安全評估工作,要求金融機構(gòu)聘請有資質(zhì)的安全評估機構(gòu),至少每2年對電子銀行進行一次全面的安全評估。而為了應(yīng)對新興的電子銀行業(yè)務(wù)外包風(fēng)險,《辦法》還明確了許多具體的監(jiān)管措施:(1)規(guī)定金融機構(gòu)在選擇電子銀行業(yè)務(wù)外包服務(wù)供應(yīng)商時,應(yīng)充分審查、評估其經(jīng)營狀況、財務(wù)狀況和實際風(fēng)險控制與責(zé)任承擔(dān)能力。(2)規(guī)定金融機構(gòu)應(yīng)當(dāng)與外包服務(wù)供應(yīng)商簽訂書面合同,明確雙方的權(quán)利、義務(wù)。在合同中應(yīng)明確規(guī)定外包服務(wù)供應(yīng)商的保密義務(wù)和保密責(zé)任。(3)規(guī)定金融機構(gòu)應(yīng)建立針對電子銀行業(yè)務(wù)外包風(fēng)險的應(yīng)急計劃,并應(yīng)制定在意外情況下能夠?qū)崿F(xiàn)外包服務(wù)供應(yīng)商順利變更,保證外包服務(wù)不間斷的應(yīng)急預(yù)案。(4)規(guī)定金融機構(gòu)對電子銀行業(yè)務(wù)處理系統(tǒng)、授權(quán)管理系統(tǒng)、數(shù)據(jù)備份系統(tǒng)等涉及機密數(shù)據(jù)管理與傳遞環(huán)節(jié)的系統(tǒng)進行外包時,應(yīng)經(jīng)過董事會或者法人代表批準(zhǔn),并應(yīng)在外包實施前向銀監(jiān)會報告。
筆者認(rèn)為,《辦法》的上述規(guī)定已經(jīng)吸收了很多國外監(jiān)管的經(jīng)驗,并對我國銀行業(yè)的發(fā)展情況有所考慮,它的出臺既是我國監(jiān)管當(dāng)局在金融全球化趨勢下對監(jiān)管工作的一項適應(yīng)性創(chuàng)新,也是一項有利于我國銀行業(yè)在改制上市及發(fā)展過程中提高自身風(fēng)險管理水平的重要舉措。但是《辦法》仍存在一些不足,諸如要求金融機構(gòu)對第三方認(rèn)證機構(gòu)的可靠性和公信力進行保證并不盡合理。此外對金融機構(gòu)的責(zé)任規(guī)定也過于嚴(yán)苛。
五、健全我國電子銀行業(yè)務(wù)外包監(jiān)管體系的思考
雖然我國已經(jīng)對電子銀行業(yè)務(wù)外包的監(jiān)管制定了比較明確的規(guī)章,但是對電子銀行業(yè)務(wù)的監(jiān)管應(yīng)該是一個完整的體
系,而且目前在我國的社會背景下,紙面上的法律要變?yōu)樾袆又械姆蔁o疑還有較長的路要走。實踐中由于信息技術(shù)的發(fā)展以及很多監(jiān)管人員對于電子銀行外包風(fēng)險的認(rèn)識不足,導(dǎo)致我國各地監(jiān)管機構(gòu)的監(jiān)管理念和執(zhí)法水平存在較大差異,所以筆者認(rèn)為有必要進一步健全和完善我國有關(guān)電子銀行業(yè)務(wù)外包的監(jiān)管體系,以促進電子銀行業(yè)務(wù)的良性發(fā)展。
1.在監(jiān)管的價值取向上,銀監(jiān)會應(yīng)該綜合考慮監(jiān)管的安全目標(biāo)與金融機構(gòu)的效率追求,實現(xiàn)金融安全與交易效率的平衡發(fā)展。銀行是基于提升效益目的而實施外包的,因此監(jiān)管當(dāng)局不能僅僅為了監(jiān)管的安全價值而不顧銀行的效率價值。筆者認(rèn)為,銀監(jiān)會應(yīng)在謹(jǐn)慎基礎(chǔ)上支持銀行業(yè)更多的外包活動,這也是應(yīng)對入世后更為激烈的銀行競爭所必需的。當(dāng)然銀監(jiān)會應(yīng)始終堅持以下兩個原則:第一,確保銀行業(yè)外包活動處于銀監(jiān)會的有效監(jiān)管之下;第二,確保銀行機構(gòu)合理制訂外包計劃和妥善處理外包風(fēng)險。
2.銀監(jiān)會應(yīng)進一步細(xì)化現(xiàn)有的電子銀行業(yè)務(wù)外包監(jiān)管規(guī)則?，F(xiàn)有的外包監(jiān)管規(guī)則總體而言仍偏于原則性,因而需要在既存原則框架之下盡快出臺更具操作性的監(jiān)管細(xì)則對監(jiān)管人員的監(jiān)管范圍、權(quán)限和監(jiān)管程序予以規(guī)范。此外,電子銀行外包的實踐是不斷發(fā)展變化的,因而密切關(guān)注電子銀行的最新發(fā)展動態(tài),適當(dāng)汲取國際上的先進經(jīng)驗,豐富電子銀行業(yè)務(wù)外包風(fēng)險管理的內(nèi)容也極為必要。
銀行業(yè)消費者權(quán)益保護的特色內(nèi)容得到明晰。突出知情權(quán)、選擇權(quán)、公平交易權(quán)和信息安全權(quán)等銀行業(yè)金融機構(gòu)服務(wù)中容易發(fā)生糾紛的重點權(quán)利問題；消費者的適合性問題受到關(guān)注；突出了近年來消費者投訴較為集中的誤導(dǎo)銷售和銀行收費不合規(guī)問題；具有導(dǎo)向性地引導(dǎo)和督促銀行業(yè)金融機構(gòu)改進和優(yōu)化服務(wù)，堅持服務(wù)便利性原則，保障對殘疾人等特殊消費者群體的基本服務(wù)。
突出“預(yù)防為先”的保護監(jiān)管理念?！吨敢吩诨驹瓌t中將“預(yù)防為先”置于首位，而且設(shè)置了專門的條款來規(guī)范銀行業(yè)金融機構(gòu)在消費者權(quán)益保護方面的事前預(yù)防體系建設(shè)要求。這一安排在全球金融消費者保護監(jiān)管和立法實踐中具有領(lǐng)先性，將有助于推動金融機構(gòu)自我約束體系的建立和完善，有助于構(gòu)建可持續(xù)的金融機構(gòu)與消費者的公平友好關(guān)系。
銀行業(yè)金融機構(gòu)自律體系建設(shè)成為監(jiān)管關(guān)注的重點內(nèi)容?！吨敢吩阢y行業(yè)金融機構(gòu)自律體系建設(shè)方面的內(nèi)容是其最為突出的亮點，這在金融消費者保護的國際立法和監(jiān)管方面都具有領(lǐng)先性，也可以說是中國監(jiān)管在立意上兼顧自律與強制監(jiān)管的有機結(jié)合，其篇幅內(nèi)容也是最為豐富的，盡管條文數(shù)量并不是太多，但是條文的內(nèi)涵和要求極為豐富。
投訴管理的優(yōu)化與外部督導(dǎo)兼顧?！吨敢穬H用了三個條文對糾紛管理問題做了原則性要求，但內(nèi)容較為豐富，強調(diào)了投訴管理的統(tǒng)一化、規(guī)范化、系統(tǒng)化問題，還明確要求醒目公示投訴方式和流程，做好投訴登記和告知事宜。值得注意的是，《指引》對投訴的監(jiān)測分析及反饋到服務(wù)和產(chǎn)品的改進優(yōu)化中去提出了專門的要求。
構(gòu)筑了基本的監(jiān)管保障機制?！吨敢访鞔_將消費者權(quán)益保護工作作為銀行業(yè)監(jiān)管工作的重要組成部分，并應(yīng)當(dāng)在市場準(zhǔn)入、非現(xiàn)場監(jiān)管、現(xiàn)場檢查等各個監(jiān)管環(huán)節(jié)充分體現(xiàn)，同時強調(diào)通過風(fēng)險監(jiān)管與行為監(jiān)管并重來督促金融機構(gòu)落實消費者權(quán)益保護的各項要求。值得特別提出的是，《指引》原則性構(gòu)建了監(jiān)管考評機制，要求將考評與市場準(zhǔn)入、非現(xiàn)場監(jiān)管、現(xiàn)場監(jiān)管聯(lián)動起來，勢必對金融機構(gòu)產(chǎn)生強制性約束力。
外部教育與內(nèi)部教育并重。消費者金融教育已經(jīng)成為各國金融消費者立法和監(jiān)管關(guān)注的基本內(nèi)容。正因為如此，《指引》在監(jiān)管的基本原則上將“教育為主”列為其第二項原則，同時還規(guī)范了金融機構(gòu)內(nèi)部員工涉及消費者權(quán)益保護的教育和培訓(xùn)問題。這種要求將有助于銀行內(nèi)部培育消費者保護的文化和氛圍，提升員工消費者權(quán)益保護意識水平，從而增強銀行自覺、自律踐行消費者權(quán)益保護的各項監(jiān)管要求。
《指引》自公布之日起實施，從銀行業(yè)金融機構(gòu)的內(nèi)部管理現(xiàn)狀來看，有諸多事宜值得關(guān)注。
第一，需將消費者權(quán)益保護工作貫徹落實到公司治理中。對于境內(nèi)銀行業(yè)金融機構(gòu)而言，《指引》有許多具有創(chuàng)新性的規(guī)范和理念，尤其在公司治理方面的某些要求并未在現(xiàn)行的治理體系中得到反映。
第二，需著力制度建設(shè)?！吨敢穼︺y行業(yè)金融機構(gòu)加強內(nèi)部制度建設(shè)提出了很高的要求，反映了監(jiān)管機構(gòu)試圖把消費者權(quán)益保護理念融入銀行業(yè)金融機構(gòu)內(nèi)部經(jīng)營管理體制機制中，以保障消費者權(quán)益保護的可持續(xù)性和規(guī)范性。為此，銀行業(yè)金融機構(gòu)需要結(jié)合自身實際，按照監(jiān)管要求逐步建立和完善相關(guān)制度體系。
第三，加快建立健全相對專門化的預(yù)防體系。雖然《指引》并未明確要求銀行構(gòu)建相對獨立和完善的預(yù)防保障體系，但規(guī)定“銀行業(yè)金融機構(gòu)應(yīng)當(dāng)設(shè)立或指定專門部門負(fù)責(zé)銀行業(yè)消費者權(quán)益保護工作”，要求具備開展相關(guān)工作的獨立性、權(quán)威性和專業(yè)能力。這意味著銀行業(yè)金融機構(gòu)可結(jié)合自身經(jīng)營規(guī)模和管理組織體系的特點，因地制宜落實監(jiān)管要求，但應(yīng)最終促成消費者權(quán)益保護預(yù)防體系的有效性。
第四，完善消費者權(quán)益保護工作考評體系建設(shè)。根據(jù)《指引》的相關(guān)要求，銀行機構(gòu)不僅需要在保護工作體制機制上做好應(yīng)對準(zhǔn)備，更需要在各經(jīng)營環(huán)節(jié)落實好消費者權(quán)益保護的監(jiān)管要求。
一是銀行監(jiān)管的有效性受內(nèi)外部環(huán)境的制約較大。從外部環(huán)境看，評估小組 認(rèn)為，我國宏 觀經(jīng)濟從總體上看穩(wěn)定性和持續(xù)性在增強，但仍存在結(jié)構(gòu)失衡等影響持續(xù)性發(fā)展的不確定因 素，制約著對銀行業(yè)的有效監(jiān)管。從內(nèi)部環(huán)境來看，主要存在監(jiān)管者責(zé)任不夠明確、監(jiān)管機 構(gòu)的獨立性受到制約、銀行監(jiān)管法規(guī)框架存在缺陷、監(jiān)管支持系統(tǒng)還較薄弱等問題。
二是銀行的市場準(zhǔn)入監(jiān)管還不夠規(guī)范、高效和透明?，F(xiàn)行法規(guī)規(guī)定的有關(guān)發(fā) 照標(biāo)準(zhǔn)存在缺陷，沒有制定明確的細(xì)則；對商業(yè)銀行新業(yè)務(wù)的準(zhǔn)入設(shè)限不科學(xué)，一定程度上 抑制了商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)創(chuàng)新，影響了銀行監(jiān)管有效性的提高。
三是審慎性法規(guī)的系統(tǒng)性和完整性不強。還沒有建立結(jié)構(gòu)完整、層次清晰的 監(jiān)管法規(guī)體系，法規(guī)的制定、修改還不夠及時； 對商業(yè)銀行資本風(fēng)險、信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、流動性風(fēng)險、利率風(fēng)險、操作風(fēng)險的監(jiān)管存在 諸多缺陷。
四是持續(xù)銀行監(jiān)管手段還需進一步完善。如現(xiàn)場檢查尚未實現(xiàn)制度化，缺乏 計劃性、連續(xù)性；非現(xiàn)場監(jiān)測的風(fēng)險識別、分析和預(yù)警功能較弱；現(xiàn)場檢查與非現(xiàn)場監(jiān)測的 有機結(jié)合不夠。
五是監(jiān)管信息的統(tǒng)一性、完整性、真實性和透明性方面尚需花大氣力改進。
六是監(jiān)管者權(quán)威性不強，難以保證監(jiān)管的效率。目前商業(yè)銀行市場退 出的法律 、法規(guī)還不健全，由此導(dǎo)致監(jiān)管機構(gòu)對有問題銀行處置不及時，成本高，也影響了監(jiān)管的效 率。
七是對商業(yè)銀行境內(nèi)外并表監(jiān)管的能力嚴(yán)重不足，與一些東道國監(jiān)管當(dāng)局信息交流 的范圍和深度十分有限等等。
摘要：《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》是美國金融危機后銀行監(jiān)管領(lǐng)域最重要的改革方案之一，其核心內(nèi)容在于重新制定了資本性指標(biāo)、流動性指標(biāo)以及杠桿率指標(biāo)等方面的監(jiān)管要求?！栋腿麪枀f(xié)議Ⅲ》必將對我國銀行業(yè)產(chǎn)生深遠(yuǎn)影響。我國的銀行業(yè)在監(jiān)管不斷趨緊的政策環(huán)境中，最優(yōu)的策略就是注重資本質(zhì)量，向“輕資本”模式靠攏，走特色發(fā)展的道路。
關(guān)鍵詞：《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》；資本充足率；資本質(zhì)量
中圖分類號：F830 文獻標(biāo)志碼：A文章編號：1673－291X（2011）23－0123－03
一、關(guān)于《巴塞爾協(xié)議III》的簡要介紹
（一）新協(xié)議出臺背景
2008年金融危機以來，全球金融業(yè)界與學(xué)術(shù)界主要就兩大問題進行集中探討，即國際貨幣體系及金融監(jiān)管改革。監(jiān)管滯后是本次金融危機爆發(fā)的主要誘因之一。面對快速發(fā)展的全球金融市場、機構(gòu)及產(chǎn)品，金融監(jiān)管顯得力不從心，主要體現(xiàn)在力度不強、方法落后以及監(jiān)管真空等，比如過度強調(diào)微觀審慎監(jiān)管而忽略對系統(tǒng)性風(fēng)險的防范等。眾所周知，巴塞爾協(xié)議是當(dāng)前全球銀行業(yè)監(jiān)管的統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)，2008年金融危機的爆發(fā)本質(zhì)上反映了該協(xié)議所存在的問題，比如資本順周期、流動性、杠桿率以及宏觀審慎等?！栋腿麪枀f(xié)議Ⅲ》也就是基于此而誕生的。
（二）《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》之內(nèi)容簡介
新協(xié)議在現(xiàn)有規(guī)約的基礎(chǔ)之上，對銀行業(yè)資本的要求更加全面和嚴(yán)格，不僅上調(diào)了銀行的資本充足比率指標(biāo)，新增了資本緩沖要求，更注重銀行資本的質(zhì)量，并配合以流動性約束。《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》出臺的主要目的在于確保銀行經(jīng)營的穩(wěn)健性，進而保障整個金融體系的穩(wěn)定和安全。對其大致內(nèi)容可以從以下幾個方面進行剖析。
1.資本性指標(biāo)
（1）關(guān)于銀行資本監(jiān)管“量”的變化：加強銀行資本監(jiān)管已成為國際共識。巴塞爾銀行監(jiān)管委員會確定了3個最低資本充足率監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，“核心”一級資本充足率，即普通股充足率為4.5%，一級資本充足率為6%，總資本充足率為8%。同時，在最低資本要求得額基礎(chǔ)上，計提2.5%的資本留存緩沖和不高于2.5%的逆周期資本緩沖。
另外，《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》對系統(tǒng)性重要銀行提出了更高要求，即系統(tǒng)性重要銀行還要追加1%的附加性資本要求，以應(yīng)對“大而不倒”帶來的道德風(fēng)險。這些反映了國際社會對加強資本監(jiān)管的共識和決心，也反映了巴塞爾委員會對銀行自營交易、衍生品和資產(chǎn)證券化等銀行活動提出更高資本要求的態(tài)度。巴塞爾委員希望借此增強銀行對抗日常運行各種風(fēng)險以及金融危機等突發(fā)事件的能力。
（2）關(guān)于銀行資本監(jiān)管“質(zhì)”的變化：《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》對銀行業(yè)資本的質(zhì)量同樣提出了更高的要求。這主要體現(xiàn)在以下三個方面：①《巴塞爾協(xié)議Ⅱ》中的核心資本和附屬資本被重新界定并區(qū)分為核心一級資本（主要包括普通股及留存收益）、其他一級資本和二級資本，并建立嚴(yán)格的合格標(biāo)準(zhǔn)。②核心資本要求被大大提升，原來的附屬資本概念被弱化。③《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》制定了更為嚴(yán)格的資本扣減規(guī)定，所有的資本扣減項全部從核心一級資本中扣除。
（3）關(guān)于銀行資本監(jiān)管思路的變化：《巴塞爾協(xié)議Ⅱ》重點強調(diào)了對分母即風(fēng)險資產(chǎn)的計量，以反映風(fēng)險變化的敏感性。但是，2007年美國金融危機以及隨后的歐洲債務(wù)危機使得《巴塞爾協(xié)議Ⅱ》以風(fēng)險識別為基礎(chǔ)的銀行管理與監(jiān)管框架暴露出很大的漏洞。在這樣的背景下，《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》更加強調(diào)對分子即資本的計量，直接表現(xiàn)就是諸多條款的核心要求便是增加資本，提高資本的充足率。
2.流動性指標(biāo)
《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》引入流動性覆蓋比率（LCR）①和凈穩(wěn)定融資比率（NSPR），②以加強對銀行流動性的監(jiān)管。其中，流動性覆蓋比率（LCR）用來確定在短期極端壓力情境下，銀行所持有的無變現(xiàn)障礙的、優(yōu)質(zhì)的流動性資產(chǎn)的數(shù)量，以便應(yīng)對此種情境下的資金凈流出，該指標(biāo)的最低標(biāo)準(zhǔn)是100%；而凈穩(wěn)定融資比率（NSPR）用于確保各項資產(chǎn)和業(yè)務(wù)融資，至少具有與它們流動性風(fēng)險相匹配的滿足最低限額的穩(wěn)定資金來源，該指標(biāo)的最低標(biāo)準(zhǔn)也是100%。
3.杠桿率指標(biāo)
《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》規(guī)定了3%的最低杠桿比率③以及100%的流動杠桿比率和凈穩(wěn)定資金來源比率指標(biāo)。要求各國對3%的杠桿比率在同一時期進行平行測試，基于平行期的測試結(jié)果，于2017年進行最終調(diào)整，并希望在2018年1月1日進入新協(xié)議的第一支柱部分。杠桿率指標(biāo)的引入旨在防止銀行系統(tǒng)構(gòu)建過度的杠桿，《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》還引入額外的保障措施應(yīng)對模型風(fēng)險和度量錯誤，從而降低銀行的系統(tǒng)性風(fēng)險，加強抵御金融風(fēng)險的能力。
基于上述，我們可以看出，《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》相對之前有了較大幅度的變化，但強調(diào)資本監(jiān)管的本質(zhì)卻沒有發(fā)生變化。其出臺意味著在經(jīng)歷了自1929年“大蕭條”以來最嚴(yán)重金融危機的洗禮之后，全球銀行業(yè)的監(jiān)管迎來了新的時代?！栋腿麪枀f(xié)議Ⅲ》最顯著的特征是，在銀行業(yè)監(jiān)管的核心價值觀選擇上，安全已經(jīng)遠(yuǎn)遠(yuǎn)超越了效率，這是自20世紀(jì)70年代以后銀行業(yè)注重效率原則的一次重大轉(zhuǎn)變。
二、《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》對中國銀行業(yè)的影響
《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》的簽訂，使得全球的銀行業(yè)面臨巨大的融資缺口，其中歐洲的銀行業(yè)受到的沖擊最大。至于我國，2008年金融危機以來，由于監(jiān)管政策的趨嚴(yán)，尤其是逆周期資本調(diào)控和動態(tài)撥備的實施，使得我國銀行業(yè)的資本充足率短期內(nèi)比較樂觀。但是，考慮到我國銀行業(yè)的實際情況和《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》整體監(jiān)管思路的變化，《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》對我國銀行業(yè)的影響依舊不可忽視。具體來說，可以概括為以下幾點。
首先，正常情況下，巴塞爾銀行監(jiān)督委員會制定的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)對我國銀行業(yè)資本充足率方面的影響不大。④截至2010年末，我國商業(yè)銀行的資本充足率達到了12.2%，核心資本充足率也達到了10.1%，符合《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》正常情況下的監(jiān)管要求。但是，如果考慮到逆周期資本緩沖和系統(tǒng)性重要銀行1%的附加性資本要求，以及我國銀行監(jiān)管層可能更為審慎的監(jiān)管原則，我國銀行業(yè)的資本充足率仍有提高的必要。
其次，《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》將促進我國銀行業(yè)的盈利模式的改變?！栋腿麪枀f(xié)議Ⅲ》對銀行業(yè)的資本充足率和核心資本充足率均提出了更高的要求，這將在一定程度上限制銀行業(yè)信貸規(guī)模的擴張，我國銀行業(yè)現(xiàn)階段的高資本消耗模式也將得到一定改變。商業(yè)銀行在每一次信貸擴張后，為滿足監(jiān)管當(dāng)局對資本缺口的要求，必須進行再融資。監(jiān)管當(dāng)局對資本充足率的要求越高，再融資的需求就越大。但是隨著資本市場的發(fā)展，以往簡單的圈錢模式已經(jīng)越來越不受歡迎。在這種境況下，銀行只有改進盈利模式，增強盈利能力，才能求得生存和發(fā)展。
再次， 中國銀行業(yè)可能將面臨更為嚴(yán)格的資本管制?！栋腿麪枀f(xié)議Ⅲ》同前兩個協(xié)議一樣，都是金融危機的產(chǎn)物，本質(zhì)上都是一種被動的、事后救濟式的風(fēng)險應(yīng)對措施。它們通常都是事后的經(jīng)驗總結(jié)，而不是超前的規(guī)則設(shè)計。而鑒于中國銀行業(yè)在國民經(jīng)濟中的特殊的地位以及監(jiān)管層日益審慎的態(tài)度，為保證銀行業(yè)和整個金融系統(tǒng)分的穩(wěn)定，我國的銀行業(yè)監(jiān)管勢必會更加的嚴(yán)厲，對銀行業(yè)的資本管制也同樣會更加嚴(yán)格。這從2010年監(jiān)管當(dāng)局時隔多年重新啟用存貸比調(diào)控工具可見一斑。
總的來說，《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》對中國銀行業(yè)的長期影響要遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于短期影響，宏觀層面的影響要大于微觀層面的影響。它對中國銀行業(yè)成長和發(fā)展的影響，將是持續(xù)性層層推進的。
三、我國銀行業(yè)未來發(fā)展趨勢探析
《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》的出臺，使得銀行業(yè)監(jiān)管的關(guān)注焦點由20世紀(jì)70年代后的“效率至上”讓位給“安全優(yōu)先”，“安全”重新取代“效率”，成為銀行業(yè)發(fā)展新的原則。雖然，《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》目前還只是一個大體的輪廓，具體的細(xì)節(jié)并沒有出臺，但是，它至少指明了未來銀行業(yè)監(jiān)管的一個方向。比如說，《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》要求銀行建立逆周期的資本緩沖，以平滑經(jīng)濟周期中不同時期銀行業(yè)起伏很大的信貸投放規(guī)模，就很好地避免了以往監(jiān)管措施中以靜態(tài)思維監(jiān)管的套路和模式。
可以預(yù)見，面臨更加復(fù)雜的經(jīng)濟形勢和日益嚴(yán)格的監(jiān)管措施，我國銀行業(yè)的生存環(huán)境已經(jīng)發(fā)生了些許變化。未來一段時期，我國銀行業(yè)必須通過調(diào)整思維，理順?biāo)悸?，防范風(fēng)險的同時積極開展創(chuàng)新業(yè)務(wù)，才能求得生存和進一步的發(fā)展。概括來講，我國銀行業(yè)未來幾年的發(fā)展趨勢如下。
首先，銀行業(yè)要更加注重資本的質(zhì)量。以往不論是銀行業(yè)本身，還是監(jiān)管當(dāng)局，都非常注重資本的數(shù)量，對資本的質(zhì)量關(guān)注不夠，造成銀行業(yè)資本構(gòu)成中存在濫竽充數(shù)的情況?！栋腿麪枀f(xié)議Ⅲ》更加注重資本的質(zhì)量，不僅重新界定了《巴塞爾協(xié)議Ⅱ》中核心資本和附屬資本的范圍，還規(guī)定了更為嚴(yán)格的資本扣減原則。在這種背景下，我國銀行業(yè)尤其是上市銀行要積極探索和創(chuàng)新資本的補充工具和渠道，強化核心資本的概念。目前，常用的補充核心一級資本的渠道是通過股東注資和內(nèi)部留存收益，但是，隨著資本市場的發(fā)展，簡單的增發(fā)擴股、配股等方式已經(jīng)很難得到股東的青睞，通過這些方式融資，銀行本身需要付出很大的代價。因此，銀行業(yè)可以通過加大對股東的回報力度，以求得留存收益和融券融資之間更好的平衡，也即在自身利潤可預(yù)測的情況下，通過高紅利回報，獲得股東的認(rèn)可，進而獲得杠桿化的股權(quán)再融資。①
其次，銀行業(yè)要主動調(diào)整業(yè)務(wù)模式，棄除高資本消耗業(yè)務(wù)模式，建立收益風(fēng)險相匹配的“輕資本”模式。我國的商業(yè)銀行由于政治、經(jīng)濟等多方面因素，存在著嚴(yán)重的依靠存貸款利差的局面，這一方面束縛了銀行的創(chuàng)新能力，一方面又增加了金融結(jié)構(gòu)的脆弱性。雖然目前我國已經(jīng)進入加息周期，“高息差”仍舊會持續(xù)一段時期，但是，未來銀行業(yè)的發(fā)展趨勢必將逐步走向集約化經(jīng)營。因為，信貸規(guī)模在未來更加嚴(yán)格的資本約束下，不可能保持前幾年那樣高速的增長，缺少了信貸規(guī)模的支撐，“高息差”也不能帶來業(yè)績的持續(xù)增長。因此，從中長期看，我們銀行業(yè)應(yīng)該主動調(diào)整業(yè)務(wù)模式，改善收入結(jié)構(gòu)，強調(diào)業(yè)績的健康增長和持續(xù)增長。
調(diào)整業(yè)務(wù)模式，一是通過強化風(fēng)險因素定價，精化資本成本管理，加快現(xiàn)有業(yè)務(wù)的資源整合，提高資本綜合的使用效率；二是業(yè)務(wù)創(chuàng)新，雖然金融創(chuàng)新是2007年美國金融危機爆發(fā)的主要因素之一，但是針對中國銀行業(yè)凈利息收入占比仍舊高位的情況，還必須勇于創(chuàng)新，不能夠因噎廢食。當(dāng)然，創(chuàng)新業(yè)務(wù)的同時，注意控制風(fēng)險，建立良好的風(fēng)險控制體系并嚴(yán)格貫徹實施。
客觀地說，近幾年，我國銀行業(yè)業(yè)已認(rèn)識到，僅依靠息差收入，只能做大，不能做強。隨著國內(nèi)居民投資者理財意識的增強和資本市場的快速發(fā)展，銀行基金、理財、托管等中間業(yè)務(wù)會有一個加速發(fā)展的良機，這也給銀行業(yè)業(yè)務(wù)模式轉(zhuǎn)型提供了便利。因此，可以預(yù)見，未來幾年，我國銀行業(yè)的業(yè)務(wù)模式將會向著一個更加平衡、合理的方向發(fā)展。
再次，銀行業(yè)發(fā)展將迎來一個競爭分化、特色鮮明的時代。目前，國內(nèi)銀行銀行業(yè)發(fā)展同質(zhì)化嚴(yán)重，國有大中型商業(yè)銀行、股份制銀行和城市商業(yè)銀行都追求規(guī)模的擴增，業(yè)務(wù)設(shè)置上也幾近相同。甚至一些城市商業(yè)銀行制定的發(fā)展規(guī)劃也是跨區(qū)域經(jīng)營和全國布局?！栋腿麪枀f(xié)議Ⅲ》區(qū)分了系統(tǒng)性重要銀行和系統(tǒng)性非重要銀行，對不同性質(zhì)的銀行設(shè)置的監(jiān)管底線也有所差別。③這必將影響不同類別銀行的業(yè)務(wù)發(fā)展模式，進而形成特色鮮明、競爭差異化的發(fā)展態(tài)勢。
總之，我國銀行業(yè)發(fā)展已經(jīng)迎來了一個全新的局面。我們應(yīng)該借鑒《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》監(jiān)管思路，遵循資本監(jiān)管的國際趨勢，結(jié)合我國的實際情況，制定我國銀行業(yè)發(fā)展新的規(guī)劃和目標(biāo)。注重資本的質(zhì)量，積極探索新的經(jīng)營模式和利潤增長點，形成各具特色、層次鮮明的競爭格局，必定是中國銀行業(yè)未來的發(fā)展趨勢。
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關(guān)鍵詞：銀行風(fēng)險會計防范
隨著銀行經(jīng)營環(huán)境的不斷變化和銀行間競爭的日益激烈，我國銀行業(yè)面臨的風(fēng)險日趨多樣化，特別是會計風(fēng)險問題，受到銀行業(yè)內(nèi)高度重視。近幾年金融系統(tǒng)案件頻繁發(fā)生，大多源于會計監(jiān)督乏力。因此，加強銀行會計風(fēng)險的防范是我國當(dāng)前金融風(fēng)險防范的重中之重。
銀行業(yè)會計風(fēng)險產(chǎn)生的原因分析
（一）外部政策環(huán)境不完善
實行新會計制度后，銀行記賬原則由“收付實現(xiàn)制”變成“權(quán)責(zé)發(fā)生制”，權(quán)責(zé)發(fā)生制未將會計謹(jǐn)慎性原則貫穿于業(yè)務(wù)發(fā)展的始終。謹(jǐn)慎性原則作為企業(yè)對不確定事項采取穩(wěn)妥謹(jǐn)慎態(tài)度的一種必要的反映，是企業(yè)在市場經(jīng)濟環(huán)境下，為應(yīng)付復(fù)雜多變的外界環(huán)境，將風(fēng)險損失盡量減少到最低限度的一項會計政策，是風(fēng)險控制在會計核算上的具體運用。它體現(xiàn)了會計實踐的一般規(guī)律。在銀行會計的核算中，采用符合謹(jǐn)慎性原則的會計處理與報告方法，可以有效地防范與抵御銀行風(fēng)險，而不采用會計謹(jǐn)慎原則來指導(dǎo)銀行經(jīng)營行為，小則事關(guān)銀行自身的厲害得失，大則事關(guān)整個金融業(yè)的安危和整個社會經(jīng)濟的穩(wěn)定與否。所以，只重視權(quán)責(zé)發(fā)生制而忽略謹(jǐn)慎性原則對防范經(jīng)營風(fēng)險極為不利，甚至直接導(dǎo)致風(fēng)險。另外國家對金融機構(gòu)監(jiān)管缺少經(jīng)驗，監(jiān)控力度不夠，措施沒有及時到位，因而很難在風(fēng)險處于萌芽狀態(tài)時進行有效的防范和控制。再則，金融改革后，對金融會計在金融機構(gòu)中的作用認(rèn)識不夠，有關(guān)法規(guī)不夠健全，管理制度滯后，直接制約著會計職能的發(fā)揮，會計僅限于記賬、算賬、報賬，而忽略了事前預(yù)測、事中參與決策、事后分析評價的管理功能。
（二）內(nèi)部稽核不力
雖然近幾年來我國銀行界對內(nèi)控制度的建設(shè)空前關(guān)注，然而各銀行卻沒有根據(jù)經(jīng)營環(huán)境的變化對內(nèi)控制度資源進行合理的配置，使之系統(tǒng)化、程序化。一方面，銀行會計內(nèi)部控制目前仍作為一個個被分解的單元分散在各項管理制度之中，如會計內(nèi)控制度規(guī)定了不同崗位的職責(zé)，不相容業(yè)務(wù)的分離，業(yè)務(wù)程序的先后制約，卻未形成一套生產(chǎn)流水線式的防范風(fēng)險程序（一般應(yīng)由目標(biāo)系統(tǒng)、決策系統(tǒng)、執(zhí)行系統(tǒng)和監(jiān)督系統(tǒng)組成），難以及時發(fā)現(xiàn)和處理存在的問題；另一方面，相互制約機制不健全，一些重要職責(zé)和崗位沒有嚴(yán)格分離，混崗或集多職于一身的現(xiàn)象時有發(fā)生，一些銀行分支機構(gòu)缺乏有效的內(nèi)部管理部門，對主要負(fù)責(zé)人和決策管理層的權(quán)力缺乏必要的監(jiān)督制約措施，常常出現(xiàn)“控下不控上”的局面，使內(nèi)控制度形同虛設(shè)，留下事故隱患。
（三）銀行從業(yè)人員素質(zhì)偏低
近年來，國有獨資銀行在快速商業(yè)化的變革中，為搶占市場份額，實行外延式急速擴張的策略，真正精通銀行會計業(yè)務(wù)的專門人才嚴(yán)重不足，一些新手未經(jīng)崗位培訓(xùn)，對于各項規(guī)章制度，操作規(guī)程沒有很好的掌握，缺乏風(fēng)險防范意識和能力，致使會計核算的隨意性較大；另外，在會計隊伍趨向年輕化的同時，也容易受社會上拜金主義思潮的影響，從而在會計業(yè)務(wù)操作中違規(guī)甚至違法。
防范銀行業(yè)會計風(fēng)險的對策建議
（一）健全適應(yīng)銀行經(jīng)營要求的會計監(jiān)管體制
加強銀行業(yè)的會計監(jiān)管，不僅需要規(guī)范監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)、統(tǒng)一監(jiān)管規(guī)則、完善監(jiān)管政策，而且要求銀行業(yè)與銀行監(jiān)管部門的分工進一步明確，使銀行業(yè)把更多的精力投身于風(fēng)險管理工作。
銀行業(yè)的監(jiān)管應(yīng)該保證透明化和市場化。監(jiān)管項目應(yīng)該以銀行業(yè)最基本的指標(biāo)，如：資本充足率、股權(quán)結(jié)構(gòu)、儲戶的資金安全性等為準(zhǔn)繩，監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)對任何銀行都應(yīng)該一視同仁。就目前來看，銀監(jiān)會正致力于不斷提高監(jiān)管水平，把精力主要放在具體政策和規(guī)定的制定上，這與當(dāng)前國內(nèi)銀行業(yè)的發(fā)展階段與管理水平直接相關(guān)。但從長遠(yuǎn)來看，有些具體的規(guī)定可以交給銀行自己來做，不需要強求統(tǒng)一。因為銀行業(yè)的發(fā)展水平不同，有些銀行可以把規(guī)則制定得更細(xì)一些，而有些銀行可以把規(guī)定做得相對簡單一些，這有利于大幅度提升銀行業(yè)在金融市場上運作的獨立性，強化其風(fēng)險意識，增強國內(nèi)銀行業(yè)的整體抗風(fēng)險能力。
銀行業(yè)的研發(fā)分工需要進一步優(yōu)化。目前，我國的銀行業(yè)除本行工作以外，還作了一些宏觀金融研究。在國外，這些研究往往不是由銀行來做的，而是通過國家宏觀經(jīng)濟監(jiān)管部門來提供數(shù)據(jù)，由其他各種學(xué)術(shù)性或非學(xué)術(shù)性機構(gòu)來進行宏觀研究，銀行所關(guān)注的只是在這種宏觀背景之下，如何提升自身的風(fēng)險管理能力的問題。因此，優(yōu)化國內(nèi)銀行業(yè)與宏觀監(jiān)管部門的分工，使銀行業(yè)把更多的人力、物力、財力放在風(fēng)險管理上，這對提高兩個部門的工作效率，提升銀行業(yè)的風(fēng)險管理水平都大有裨益。
（二）構(gòu)建防范銀行風(fēng)險的監(jiān)督保障系統(tǒng)
要防范我國銀行業(yè)的風(fēng)險，必須健全會計內(nèi)部控制制度，重點應(yīng)遵循以下幾個原則：真實性原則。內(nèi)控制度建立應(yīng)該從銀行的實際情況出發(fā)，根據(jù)機構(gòu)規(guī)模和業(yè)務(wù)特點，制訂切實可行、便于實施的會計內(nèi)控制度，以保證會計核算和結(jié)算的準(zhǔn)確及時，防范銀行經(jīng)營風(fēng)險；規(guī)范性原則。各項會計業(yè)務(wù)流程按照會計內(nèi)控要求予以規(guī)范，加強重要環(huán)節(jié)的控制，做到會計核算、財務(wù)核算、會計處理方法和會計信息的規(guī)范化，提高操作透明度；謹(jǐn)慎性原則。謹(jǐn)慎性原則是處理會計業(yè)務(wù)的基本原則，也是深化內(nèi)控機制應(yīng)嚴(yán)格遵循的準(zhǔn)則。對會計業(yè)務(wù)處理必須實行交易授權(quán)，不得私自處理未經(jīng)授權(quán)的事務(wù)。對重大會計事項實行審批制度，防止發(fā)生舞弊行為。
建立科學(xué)合理的內(nèi)控機制，包括三個相對獨立的控制層次。第一個層次是在一線會計核算全過程中融入相互牽制、相互制約作用的制度，建立雙人、雙職、雙責(zé)為基礎(chǔ)的以防為主的監(jiān)控防線。會計人員處理業(yè)務(wù)必須事前建立授權(quán)分責(zé)的記錄，以明確業(yè)務(wù)處理權(quán)限和應(yīng)承擔(dān)的責(zé)任，對一般業(yè)務(wù)或直接接觸客戶的業(yè)務(wù)，均要經(jīng)過復(fù)核，重要業(yè)務(wù)必須實行雙簽有效的制度，禁止一個人獨立處理業(yè)務(wù)的全過程。第二個層次是設(shè)立事后監(jiān)督，事后監(jiān)督是指通過完善各種現(xiàn)場、非現(xiàn)場的財務(wù)檢查制度，對會計部門各個崗位、各項業(yè)務(wù)進行日常性、周期性核查，建立以堵為主的監(jiān)控防線。事后監(jiān)督可以根據(jù)業(yè)務(wù)量狀況，設(shè)置相應(yīng)的機構(gòu)，組織一批業(yè)務(wù)素質(zhì)高、思想品德好的人員，在規(guī)定時間內(nèi)將全部會計業(yè)務(wù)重新進行一次復(fù)核性操作，以便及時發(fā)現(xiàn)和消除潛在的風(fēng)險隱患。同時，對監(jiān)督的過程和結(jié)果以及反饋要納入程序化、規(guī)范化管理。第三個層次是以現(xiàn)有的稽核審計為基礎(chǔ)，通過內(nèi)部常規(guī)稽核、離崗審計、落實舉報等方法和手段，對會計部門實施內(nèi)部最后控制。以上三個層次構(gòu)筑的內(nèi)控體系，對于及時發(fā)現(xiàn)問題，防范和化解會計風(fēng)險，將具有基礎(chǔ)性的作用。（三）加強銀行會計信息的披露與揭示
離開了來自銀行內(nèi)部及時、可靠、完整的會計信息，金融風(fēng)險的防范與控制就根本無從談起。為此，對來自銀行外部借款單位的會計信息應(yīng)就其真實性、全面性和相關(guān)性提出相應(yīng)要求。首先，考慮到目前我國企業(yè)虛假會計報表滿天飛、會計信息嚴(yán)重失真的現(xiàn)實情況，銀行在接受貸款申請時，應(yīng)強制要求其報送經(jīng)由注冊會計師審計驗證后的會計報表，并要求出具審計報告的會計師事務(wù)所承擔(dān)無限連帶責(zé)任。其次，銀行在接受企業(yè)貸款申請時，應(yīng)要求所有的貸款企業(yè)必須提供現(xiàn)金流量表，并應(yīng)將原先著重對企業(yè)利潤指標(biāo)和靜態(tài)財務(wù)比率的考核，轉(zhuǎn)變?yōu)閷ΜF(xiàn)金流量指標(biāo)以及與現(xiàn)金流量表有關(guān)的財務(wù)比率的考核上來。第三，鑒于我國企業(yè)編制與提供的會計報表過于簡化、信息含量低的情況，銀行在接受企業(yè)超過一定數(shù)額的貸款申請時，除要求企業(yè)報送主要會計報表以外，還應(yīng)要求企業(yè)提供能詳細(xì)披露其償債能力的補充會計信息。
從銀行內(nèi)部來看，要進一步修訂現(xiàn)行銀行定期編制的會計報表，要充分反映銀行表內(nèi)業(yè)務(wù)的會計信息，同時要充分反映披露與銀行風(fēng)險有關(guān)的會計信息，如風(fēng)險資產(chǎn)總額及資本充足率、逾期貸款平均余額及資本風(fēng)險比率、備付金及備付金比率、貸款風(fēng)險集中度、貸款結(jié)構(gòu)及不良貸款資產(chǎn)狀況以及對外投資可能發(fā)生的損失等。要全面推行現(xiàn)金流量表，以彌補目前報表難以反映的相關(guān)信息，即能夠向使用者提供銀行在會計期間內(nèi)現(xiàn)金流量的情況，特別是能充分披露銀行在實行權(quán)責(zé)發(fā)生制時，收入、利潤中含有的應(yīng)收未收部分所造成的收入與支出在實際收付上不對稱的有關(guān)信息。要充分披露表外業(yè)務(wù)信息，改變表外業(yè)務(wù)僅以會計報表附注的形式予以反映的現(xiàn)狀，應(yīng)要求銀行編制一張表外業(yè)務(wù)情況表，增強表外業(yè)務(wù)的透明度，以全面反映表外業(yè)務(wù)的潛在風(fēng)險。2006年公布的新會計準(zhǔn)則對此已有所完善，這對防止行業(yè)風(fēng)險，提升社會誠信度，促進行業(yè)的健康發(fā)展，提高與國外金融企業(yè)會計信息的可比性都將發(fā)揮重要作用。
（四）創(chuàng)建重視知識和人才的機制
當(dāng)今社會，知識是創(chuàng)新的必備條件，人才是創(chuàng)新的主體。德才兼?zhèn)涞娜瞬挪粌H是現(xiàn)代企業(yè)賴以生存和發(fā)展的根基，而且是構(gòu)建企業(yè)管理體系，推動企業(yè)管理創(chuàng)新的中間力量。因此，重視知識和人才，造就優(yōu)秀的人才，創(chuàng)建重視知識和人才的機制，是當(dāng)前銀行業(yè)所面臨的一項迫在眉睫的、勢在必行的戰(zhàn)略任務(wù)。
首先，改革企業(yè)用人制度。在引入競爭機制，實行平等、公開的競聘上崗的制度的基礎(chǔ)上，進一步完善企業(yè)人才等級制度。管理者要知人善任，創(chuàng)造讓優(yōu)秀創(chuàng)新人才脫穎而出人才機制，讓相應(yīng)才能的人才處于相應(yīng)的能級崗位，注意發(fā)現(xiàn)和使用那些具有信息意識、競爭意識、風(fēng)險意識、創(chuàng)新能力、管理能力和公關(guān)能力的一批人，要揚長避短，量才為用，使人才配備盡量合理化，這是留住人才的有效措施之一，也是優(yōu)化人才配置，提高銀行業(yè)風(fēng)險防范水平的必備條件。
其次，創(chuàng)造良好的吸引人才的環(huán)境。如工資待遇、獎金制度、職位聘任、崗位責(zé)任制、成果評定與獎勵、住房標(biāo)準(zhǔn)等整套政策和辦法，千方百計吸引優(yōu)秀人才從事企業(yè)工作，成為企業(yè)學(xué)術(shù)帶頭人、業(yè)務(wù)骨干和管理創(chuàng)新骨干。
初試牛刀
《》：中國銀監(jiān)會成立以來，業(yè)界普遍感受到中國銀行業(yè)機構(gòu)的風(fēng)險在下降、風(fēng)險意識在強化、風(fēng)險管理水平在提高，這顯然與銀監(jiān)會有效開展的外部監(jiān)管是分不開的。請問您如何看待銀監(jiān)會這幾年來的工作？
鄧智毅：我認(rèn)為可以從以下一些方面來看待銀監(jiān)會三年來所做的事情：
在監(jiān)管法規(guī)建設(shè)方面，初步建立了銀行業(yè)審慎監(jiān)管法律體系；
在監(jiān)管理念和框架建設(shè)方面，逐步形成有效的銀行業(yè)監(jiān)管框架；
在監(jiān)管思路方面，推行資本審慎監(jiān)管，銀行業(yè)抵御風(fēng)險的綜合能力不斷增強；
在監(jiān)管基礎(chǔ)建設(shè)方面，建設(shè)監(jiān)管信息系統(tǒng)，對各類銀行業(yè)金融機構(gòu)的智能化監(jiān)管取得進展；
在監(jiān)管重點和解決突出矛盾方面，著力推進銀行業(yè)案件專項治理，建立了覆蓋信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、操作風(fēng)險監(jiān)管的一系列重大舉措；
在銀行業(yè)改革和開放方面，深入推進銀行業(yè)金融機構(gòu)的綜合性改革，銀行業(yè)對外開放水平邁上了新的臺階；
在監(jiān)管合作方面，銀監(jiān)會先后與美國、英國等20個國家和地區(qū)的金融監(jiān)管當(dāng)局簽署雙邊監(jiān)管合作諒解備忘錄，與人民銀行、證監(jiān)會、保監(jiān)會的監(jiān)管協(xié)作機制日趨完善。
《》：前兩年銀監(jiān)會的一項核心工作就是如何降低銀行的風(fēng)險，并較為密集地出臺了很多制度和操作細(xì)則，大家也許會感到驚訝：這么多的制度和細(xì)則是如何較快地推出并被各方接受落實的？
鄧智毅：我總的一個體會是，一切要從銀行業(yè)監(jiān)管、改革、發(fā)展的實際出發(fā)，抓住突出矛盾，解決重點問題，增強政策法規(guī)的針對性。每個法規(guī)出臺前銀監(jiān)會都通過網(wǎng)絡(luò)征求意見，最大程度地傾聽和吸收包括銀行業(yè)金融機構(gòu)、中介機構(gòu)和廣大金融消費者的意見。
銀監(jiān)會制定的制度和辦法對商業(yè)銀行自身經(jīng)營與發(fā)展具有較強的指導(dǎo)作用，使商業(yè)銀行能夠積極主動地學(xué)習(xí)和貫徹。銀監(jiān)會還通過日常的非現(xiàn)場監(jiān)管和現(xiàn)場檢查，及時發(fā)現(xiàn)商業(yè)銀行經(jīng)營和管理中的問題，督促其按照有關(guān)制度和辦法進行整改，保證了制度的執(zhí)行和落實。
《》：作為巴塞爾新資本協(xié)議的三大支柱之一，有效的監(jiān)管是非常重要的，您如何理解“有效”這一概念？在您看來，中國銀監(jiān)會的監(jiān)管是否做到了“有效”？
鄧智毅：監(jiān)管有效性問題在國際和國內(nèi)是一項長期研究課題，涉及理論研究與實踐經(jīng)驗。我理解監(jiān)管有效性既包括監(jiān)管資源的有效配置，也包括監(jiān)管效率提高的含義。監(jiān)管有效性問題包括銀行業(yè)金融機構(gòu)的內(nèi)部管理和銀監(jiān)會的外部監(jiān)管兩個方面。從銀監(jiān)會的外部監(jiān)管看，還存在局部的監(jiān)管政策、法規(guī)互相矛盾等問題。
從2003年起，中國銀監(jiān)會按照“管法人、管風(fēng)險、管內(nèi)控、提高透明度”的監(jiān)管理念，制定并開始實施《提高銀行監(jiān)管有效性中長期規(guī)劃》。通過對照巴塞爾委員會《有效銀行監(jiān)管核心原則》開展的每兩年一次的自我評估，中國銀行業(yè)監(jiān)管與核心原則的差距不斷縮小，“大體符合”和“符合”的占比從2002年底的12%上升到2004年底的28%，預(yù)計2006年還會繼續(xù)上升。
《》：在您的監(jiān)管理念中，透明度是非常重要的概念。現(xiàn)在一部分銀行類機構(gòu)的信息披露工作還比較落后，中國銀監(jiān)會如何強化機構(gòu)的信息披露？
鄧智毅：銀監(jiān)會將在下一步工作中，按照巴塞爾新資本協(xié)議第三支柱――市場紀(jì)律的要求，繼續(xù)強化銀行業(yè)金融機構(gòu)對信息披露的認(rèn)識，明確責(zé)任，增強信息披露的自覺性；督促銀行業(yè)金融機構(gòu)加強市場約束意識，增強自律觀念，正確處理信息披露中公開與保密、簡單與詳盡、法定披露義務(wù)與自愿披露責(zé)任、市場信息需求與監(jiān)管信息需求等方面的關(guān)系，準(zhǔn)確把握信息披露尺度，提高信息披露質(zhì)量；督促銀行業(yè)金融機構(gòu)進一步豐富信息披露方式，充分利用各種載體和手段提高信息披露的廣泛性和全面性，鼓勵充分運用各種現(xiàn)代信息技術(shù)，特別是網(wǎng)絡(luò)技術(shù)，完善和創(chuàng)新信息披露方式，提高信息傳播效率，及時、準(zhǔn)確地披露相關(guān)財務(wù)信息和非財務(wù)信息。
孜孜以求
《》：銀監(jiān)會一直非常重視銀行業(yè)內(nèi)部控制體系建設(shè)，您覺得目前中國銀行業(yè)內(nèi)控水平如何？在銀行不斷強化內(nèi)控的今天，為何各種案件依然層出不窮？
鄧智毅：我國銀行業(yè)金融機構(gòu)，特別是國有商業(yè)銀行，近年來在內(nèi)部控制建設(shè)方面作了大量工作，取得了較好成績。目前，已經(jīng)股改的各國有銀行董事會下均已設(shè)立稽核委員會，聘請海內(nèi)外專業(yè)人士擔(dān)任主席，全面加強銀行內(nèi)部稽核工作。國有銀行正以業(yè)務(wù)流程改造為契機，大力推行前、后臺分離。同時，各銀行紛紛出臺管理制度，加強業(yè)務(wù)操作規(guī)范管理，防范道德風(fēng)險。
當(dāng)然，由于歷史原因，我國商業(yè)銀行長期缺乏企業(yè)意識、市場意識、競爭意識，對人員管理不嚴(yán)，制度缺失、政策執(zhí)行不到位等現(xiàn)象較為突出。相當(dāng)多的銀行基層分支機構(gòu)有章不循、執(zhí)章不嚴(yán)，再加上許多銀行分支機構(gòu)科技手段落后、人員素質(zhì)參差不齊，出現(xiàn)問題不能及時發(fā)現(xiàn)，以致釀成重大案件發(fā)生。對此，銀監(jiān)會始終給予高度重視，正從各方面深入推動商業(yè)銀行加快內(nèi)控建設(shè)，以打造內(nèi)控嚴(yán)密、責(zé)權(quán)清晰的現(xiàn)代商業(yè)銀行。
《》：銀監(jiān)會另外一個工作中心是加強對銀行的資本約束，并建立了商業(yè)銀行資本金的補充機制。那么，現(xiàn)在中國銀行業(yè)資本充足率水平是否得到了顯著的提高，存在的主要問題在哪里？
鄧智毅：近年來，中國銀行業(yè)資本充足水平有了很大改善。國內(nèi)資本充足率達標(biāo)銀行從2003年底的8家增加到2006年9月末的66家，達標(biāo)行資產(chǎn)占比相應(yīng)地從0.56%增加到74%。從目前的情況看，主要的問題體現(xiàn)在兩個方面。
中國銀行業(yè)整體資本充足水平仍然偏低。盡管一些銀行通過不良資產(chǎn)剝離、注資、上市等方式達到8％的資本充足率監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，但與國際先進水平相比，仍有很大差距。部分銀行在業(yè)務(wù)快速發(fā)展的背景下，資本充足率盡管暫時達標(biāo)，但存在接近最低標(biāo)準(zhǔn)甚至低于監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的可能。另外就是包括農(nóng)業(yè)銀行和部分農(nóng)村信用社在內(nèi)的很多銀行的資本充足水平仍未達標(biāo)，這對銀行體系整體穩(wěn)定性構(gòu)成威脅。
按照巴塞爾新資本協(xié)議進行資本監(jiān)管對現(xiàn)有監(jiān)管模式帶來挑戰(zhàn)。銀監(jiān)會的具體策略可以概括為“兩步走”和“雙軌制”。“兩步走”就是先執(zhí)行好1988年的資本協(xié)議，在2007年1月1日過渡期結(jié)束時，確保絕大多數(shù)商業(yè)銀行資本充足率達到或超過8％；與此同時，鼓勵大銀行開發(fā)內(nèi)部評級體系，當(dāng)條件成熟時采取內(nèi)部評級法進行資本監(jiān)管。“雙軌制”就是將來對商業(yè)銀行資本監(jiān)管不搞“一刀切”，具備條件的大商業(yè)銀行采取新資本協(xié)議進行資本監(jiān)管，而對于其他銀行，繼續(xù)按照《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法》實施資本監(jiān)管。
銀行發(fā)展的旗手
《》：銀監(jiān)會成立金融創(chuàng)新監(jiān)管部門來引導(dǎo)、規(guī)范銀行創(chuàng)新，您對當(dāng)前中國銀行業(yè)的創(chuàng)新和銀監(jiān)會的角色有何評價？
鄧智毅：目前商業(yè)銀行在金融衍生交易、個人理財業(yè)務(wù)、電子銀行和銀行卡業(yè)務(wù)、綜合經(jīng)營等創(chuàng)新領(lǐng)域都取得了可喜的進步，已有62家中外資銀行取得衍生品交易資格。近30家中資銀行經(jīng)辦境內(nèi)人民幣理財業(yè)務(wù)余額達1300億元，近20家外資銀行在境內(nèi)提供外匯理財產(chǎn)品。已有17家中外資銀行取得開辦代客境外理財?shù)臉I(yè)務(wù)，共推出9款QDII銀行產(chǎn)品。電子銀行的業(yè)務(wù)規(guī)模達到100萬億元，銀行卡發(fā)卡量從2001年的3.8億張增長到目前的10.3億張。銀行與證券保險的合作不斷深化。交行、中行、建行提出設(shè)立保險公司的申請，銀監(jiān)會正會同相關(guān)部門研究。資產(chǎn)證券化試點工作進展順利，已有2家銀行和2家資產(chǎn)管理公司開辦了此項業(yè)務(wù)。
銀監(jiān)會鼓勵審慎經(jīng)營的銀行開展金融創(chuàng)新活動，《商業(yè)銀行金融創(chuàng)新指引》對中國銀行業(yè)的金融創(chuàng)新以及創(chuàng)新監(jiān)管提出了指導(dǎo)性意見，這標(biāo)志著中國銀行業(yè)金融創(chuàng)新和創(chuàng)新監(jiān)管跨入一個新的發(fā)展階段。
《》：銀監(jiān)會的另一項重要工作是推進各類銀行業(yè)機構(gòu)的改革開放，銀行業(yè)改革開放同銀行業(yè)的監(jiān)管是什么的關(guān)系？
鄧智毅：首先，建設(shè)一個富有效率和充滿競爭的銀行體系、提升我國銀行業(yè)的市場競爭力是監(jiān)管者的一項重要職責(zé)。我國銀行業(yè)的國際競爭力總體上較差，監(jiān)管者要幫助銀行業(yè)金融機構(gòu)提升包括資本、管理、技術(shù)、產(chǎn)品、服務(wù)及網(wǎng)絡(luò)方面的整體競爭力，必須重新整合現(xiàn)有資源并充分利用外部資源，以改善其公司治理、風(fēng)險管理、內(nèi)部控制、信息系統(tǒng)，改變其創(chuàng)新能力與盈利能力較低、資本補充與自我發(fā)展能力不足的被動局面。
其次，提高銀行業(yè)的競爭能力，從根本上解決銀行體系存在的問題，需要監(jiān)管、改革與開放并重。銀監(jiān)會按照股權(quán)結(jié)構(gòu)多樣化、投資主體多元化的原則，發(fā)揮產(chǎn)權(quán)的激勵功能，引導(dǎo)商業(yè)銀行穩(wěn)妥引進境外戰(zhàn)略投資者，不斷建立和改進銀行業(yè)金融機構(gòu)經(jīng)營績效的考核機制，完善人力資源管理體制，以消除銀行業(yè)高風(fēng)險、低效益的制度和體制性根源，提升銀行業(yè)的綜合競爭力。從這個意義上，銀行業(yè)的改革開放與銀行業(yè)監(jiān)管的目標(biāo)是一致的。改革開放加速了中國銀行業(yè)的國際化，也對銀行監(jiān)管有效性的提高起到促進作用。
《》：國有銀行改革目前最受關(guān)注，也有不少爭議。中國銀監(jiān)會作為監(jiān)管部門而不是所有者代表，為何要對國有銀行改革的業(yè)績指標(biāo)進行考核？
鄧智毅：國有商業(yè)銀行是我國銀行業(yè)的主要組成部分，對國有銀行各項指標(biāo)進行評價監(jiān)測在中國有非常重要的意義。《國有商業(yè)銀行公司治理及相關(guān)監(jiān)管指引》明確提出要改革管理體制、完善公司治理結(jié)構(gòu)、轉(zhuǎn)換經(jīng)營機制和提高經(jīng)營績效。圍繞這幾個中心環(huán)節(jié)，要求每個國有銀行最終成為“資本充足、內(nèi)控嚴(yán)密、運營安全、服務(wù)和效益良好、具有國際競爭力的現(xiàn)代化股份制商業(yè)銀行”。銀監(jiān)會對國有商業(yè)銀行改革業(yè)績的考核不僅考慮了中國具體國情，也充分體現(xiàn)了國際先進銀行的基本現(xiàn)狀和走勢。
《》：中國銀行業(yè)開放日程比承諾提前，銀行引入境外戰(zhàn)略投資者的步子也越來越快，以致于有人開始擔(dān)心中國的金融安全問題。您覺得現(xiàn)在中國銀行業(yè)開放是否過度，如果不存在總量上的過度，是否在策略、技術(shù)上有應(yīng)該改進的地方？
鄧智毅：在引進境外戰(zhàn)略投資者方面，我們要求境外戰(zhàn)略投資者應(yīng)該符合一定的要求，否則只能作為財務(wù)投資者。在這方面，銀監(jiān)會制定了一系列監(jiān)管政策和措施，對境外金融機構(gòu)參股非上市和上市中資金融機構(gòu)的比例作了適當(dāng)?shù)囊?guī)定。
一國金融安全與金融機構(gòu)的股權(quán)結(jié)構(gòu)并無必然聯(lián)系。金融機構(gòu)完全由國家控股，仍有可能產(chǎn)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險，甚至導(dǎo)致金融危機。目前，世界上有些國家的銀行業(yè)100%或90%以上為外資擁有，例如新西蘭、波蘭等國，到目前為止，其并沒有發(fā)生金融安全問題。中國銀行業(yè)也不存在引資總量過度的問題。
關(guān)于外國銀行投資入股中資銀行的比例等政策是否進行調(diào)整，是對銀行業(yè)單獨作出規(guī)定，還是對金融業(yè)，包括證券、保險業(yè)統(tǒng)一做一個規(guī)定，目前還未達成完全的共識。
關(guān)鍵詞：銀行改革；產(chǎn)權(quán)制度；自生能力；內(nèi)在約束；監(jiān)管方式轉(zhuǎn)變
Abstract：Huge progress in Chinese banking system should be mainly attributed to the reform and opening policy，as well as Chinese rapid economic growth. Meanwhile，Chinese banking institutions behavior is still suffering from the deficiency in commercial independence，effective corporate governance and risk management，as well as scientific operations，which roots in the shortage of endogenous ability and self discipline mechanism in banking institutions. Based on the institutional analysis of the problems，policy recommendations are given，to improve the banking supervision effectiveness and performance.
Key Words：banking reform，ownership，endogenous ability，self-discipline，supervision optimization
中圖分類號：F832 文獻標(biāo)識碼：A 文章編號：1674-2265（2012）03-0069-05
一、引言
近年來，在充分借鑒國外經(jīng)驗教訓(xùn)、并結(jié)合中國實際的基礎(chǔ)上，以國有商業(yè)銀行為主體的各類銀行業(yè)金融機構(gòu)，按照現(xiàn)代商業(yè)銀行的治理架構(gòu)和管理體系，進行了一系列的體制、機制性改革，總體實力和綜合競爭力顯著提升，并有效抵御了新一輪國際金融危機的沖擊。與此同時，銀行業(yè)監(jiān)管在理念、框架、技術(shù)、工具、手段等各方面也發(fā)生了巨大變化，監(jiān)管有效性較以往顯著提升。
客觀來講，盡管中國銀行業(yè)改革發(fā)展有了巨大進步，但離市場化的改革目標(biāo)還有差距，主要體現(xiàn)在三個方面：一是現(xiàn)代金融企業(yè)（銀行）制度尚未真正確立、顯效；二是銀行經(jīng)營發(fā)展方式依然粗放，風(fēng)險約束不強，對風(fēng)險的管控能力偏低；三是監(jiān)管有效性的持續(xù)提升遭遇諸多現(xiàn)實困難。這些差距已經(jīng)成為當(dāng)前銀行業(yè)改革發(fā)展面臨的根本性、長期性問題，同時也意味著，靠外部力量推動的銀行改革發(fā)展的邊際效率正在下降。
本文將在理性評價近年來中國銀行業(yè)改革發(fā)展成效的基礎(chǔ)上，指出改革發(fā)展的成績主要源于各種外部紅利，而公司治理機制以及內(nèi)控制度建設(shè)才剛剛起步，銀行離真正市場主體的自我發(fā)展和自律約束還有很大的差距，因此，必須要切實轉(zhuǎn)變思路，把強化銀行自生能力與內(nèi)在約束作為下一步深化改革發(fā)展的重心，在此基礎(chǔ)上推動和促動監(jiān)管方式有效轉(zhuǎn)變。
二、中國銀行業(yè)改革發(fā)展成效透露出的表象與內(nèi)在實質(zhì)①
2003年以來，中國銀行業(yè)創(chuàng)新發(fā)展取得了舉世矚目的成就，體制機制改革取得歷史性突破，銀行業(yè)整體實力顯著增強，主要表現(xiàn)在：一是業(yè)務(wù)規(guī)模快速膨脹。2010年末，全國銀行業(yè)資產(chǎn)總額95.3萬億元，較2003年末增長了2.5倍，年均復(fù)合增長率達16.7%。2010年英國《銀行家》雜志全球前1000家銀行排名中，中國有84家，比2003年增加69家。二是盈利水平大幅提高。2010年全國銀行業(yè)稅后利潤高達8991億元，是2003年的27倍；資產(chǎn)收益率達到1.03%，比2003年提高1.02個百分點，資本收益率高達17.5%，比2003年提高14.5個百分點，達到國際良好銀行水平。三是資產(chǎn)質(zhì)量明顯改善。2010年末，全國各類商業(yè)銀行不良貸款余額為4336億元，比2004年減少14017億元，資產(chǎn)質(zhì)量在國際銀行業(yè)中已處于較好的水平。四是風(fēng)險抵御能力持續(xù)提升。2010年末中國銀行業(yè)整體加權(quán)平均資本充足率由2003年的-2.98%持續(xù)上升為12.16%，全部商業(yè)銀行資本充足率均超過8%。2010年末全國銀行業(yè)撥備余額達到1.3萬億元、撥備覆蓋率217.7%，而這一數(shù)據(jù)在2002年時還僅為6.7%。
單從賬面數(shù)據(jù)來看，自2003年以來，中國銀行業(yè)迅速發(fā)展壯大，實力倍增。然而，我們也必須清醒地看到，這些成績更多的來源于經(jīng)濟快速增長、穩(wěn)定的利差以及改革政策支持等外部因素，主要表現(xiàn)在：
（一）經(jīng)濟高速增長的溢出效應(yīng)
2003年以來，中國經(jīng)濟進入了新一輪快速發(fā)展通道，年均復(fù)合增長率高達14.38%，高出全球經(jīng)濟同期平均增速10多個百分點；同時，全社會固定資產(chǎn)投資年均復(fù)合增長率高達22.3%，2010年實現(xiàn)總投資27.8萬億元，是2003年的5倍，國內(nèi)貸款在投資資金來源中的比重平均保持在17.24%。在投資拉動、資金推動為主的增長方式下，持續(xù)高增長的經(jīng)濟環(huán)境為銀行業(yè)的快速成長提供了強勁的推動力。
（二）貨幣環(huán)境持續(xù)寬松的強力支撐
經(jīng)濟高速增長的同時，經(jīng)濟金融化、貨幣化水平也顯著提高。2010年末，M2總量達到72.58萬億，是2003年的3.3倍，M2/GDP的比值從1.6上升至1.8，提高了12.5%。貨幣供應(yīng)的快速擴張顯著強化了銀行業(yè)信用創(chuàng)造能力，持續(xù)的流動性過剩甚至一度成為宏觀調(diào)控治理的難點。2010年末，銀行業(yè)存款余額73.34萬億，是2003年的3.33倍，年均增長33.26%；貸款余額50.92萬億，是2003年的3倍，年均增長28.56%。
（三）利差水平較高，收入結(jié)構(gòu)不合理
由于存貸款利率基本還處于管制狀態(tài)，并沒有完全市場化，一年期存貸款基準(zhǔn)利率息差常年維持在3個百分點左右，高出國際銀行業(yè)平均水平100―150個基點。2010年，中國銀行業(yè)凈利息收入對利潤的貢獻率達66%。目前國內(nèi)銀行除中國銀行因歷史原因非利差收入占比超過30%以外，絕大多數(shù)銀行非利差收入占比在20%以下，這與國際先進銀行普遍40%以上的水平差距甚遠(yuǎn)。
（四）資本內(nèi)在補充不足，過度依賴外源融資
2010年末，銀行業(yè)所有者權(quán)益5.82萬億，是2003年的5.92倍。但銀行資本的增加主要靠外部融資。2010年，為彌補快速發(fā)展帶來的資本缺口，四大國有銀行先后通過股市再融資2870億元，16家上市銀行中有14家完成新融資計劃，共計籌集資本金3413億元。另外，2004年以來，四大銀行還先后發(fā)行次級債券余額2988億元。粗略估計，僅這幾項就占到四大國有銀行目前資本金的45.53%。在四大國有銀行資本實力壯大過程中，外源融資的作用舉足輕重，只靠銀行內(nèi)部補充資本無法滿足銀行業(yè)發(fā)展的需要。
（五）風(fēng)險化解主要依靠政策扶持
2000年信達、華融、東方、長城四家資產(chǎn)管理公司收購了13939億元的銀行不良資產(chǎn)，其中四大國有商業(yè)銀行共實現(xiàn)政策性剝離9800億元。2004至2008年間，工農(nóng)中建交5家銀行在上市前的財務(wù)重組中，合計又剝離不良貸款1.68萬億元，是2004―2010年間5家銀行不良貸款下降額（12625億元）的1.33倍；2002年，人民銀行發(fā)行1656億元央行票據(jù)，專門用以置換農(nóng)村信用社不良資產(chǎn)；2010年全國農(nóng)村信用社不良貸款率仍高達11.04%，與此同時，農(nóng)信社資產(chǎn)質(zhì)量不實的問題仍比較嚴(yán)重，不良貸款邊清邊增、前清后增的現(xiàn)象比較普遍。
三、問題及其成因探究
銀行業(yè)改革發(fā)展的成績巨大，但是銀行業(yè)運行中一些長期存在的矛盾尚未根本解決，集中體現(xiàn)在三個方面：
（一）外延粗放式增長特征明顯
一是業(yè)務(wù)發(fā)展主要是簡單的數(shù)量擴張。銀行業(yè)資產(chǎn)規(guī)模快速膨脹，有經(jīng)濟總量持續(xù)增加、信用創(chuàng)造、金融深化等客觀的因素，但是其中靠機構(gòu)擴張、增設(shè)網(wǎng)點的因素占有相當(dāng)?shù)谋戎亍?010年末，全國銀行業(yè)從業(yè)人員299萬，比2006年增加了26萬。銀行業(yè)務(wù)發(fā)展有著強勁的規(guī)模偏好，各類機構(gòu)都在追求做大做強，仍屬于高成本投入增長模式。初步測算，2001年來中國銀行業(yè)營業(yè)費用年復(fù)合增長率超過13%，明顯高于國際先進銀行水平；而人均利潤則明顯低于國際先進銀行水平。二是資本消耗快，自我補充能力不足。由于沒有有效的風(fēng)險緩釋工具，資本管理水平低下，規(guī)?？焖贁U張必然快速消耗資本，而利潤補充只是“杯水車薪”，各類銀行機構(gòu)不得不紛紛尋求增資擴股、發(fā)次級債、增發(fā)股票等手段進行再融資，以滿足監(jiān)管資本要求。三是金融創(chuàng)新能力低下，低層次同質(zhì)化競爭嚴(yán)重。金融創(chuàng)新仍處于粗放式管理階段，創(chuàng)新層次較低，往往偏重于傳統(tǒng)業(yè)務(wù)和傳統(tǒng)市場，中間業(yè)務(wù)的創(chuàng)新較少，技術(shù)含量低，而高收益的品種和原創(chuàng)、可持續(xù)的創(chuàng)新少。
（二）管理基礎(chǔ)仍很薄弱
一是理念存在偏差。由于片面追求規(guī)模增長，加上“在發(fā)展中解決問題”的思想影響，銀行業(yè)尤其是基層銀行機構(gòu)“重業(yè)務(wù)發(fā)展、輕風(fēng)險管理”的現(xiàn)象較普遍。二是管理方式行政化。由于長期受計劃經(jīng)濟管理體制的影響，在各類銀行業(yè)金融機構(gòu)中均還存在濃厚的行政管理色彩。三是信貸管理精細(xì)不足、粗放有余。銀行授信普遍偏好大客戶、中長期貸款，重抵押、輕現(xiàn)金流，從而對認(rèn)真執(zhí)行貸款“三查”的實質(zhì)性意義重視不夠。四是基于信用風(fēng)險進行靈活定價的能力不足，對所謂的大型、優(yōu)質(zhì)客戶簡單下浮，對項目本身的關(guān)注較少，而對中小客戶利率經(jīng)常一浮到頂。
（三）內(nèi)部控制缺失問題突出
一是風(fēng)險識別和評估方式、手段落后，風(fēng)險識別與評估仍以定性分析為主，基于定量分析的風(fēng)險管理技術(shù)手段較少，即使是信用風(fēng)險的定量分析也僅限于對企業(yè)財務(wù)報表的簡單分析。風(fēng)險管理主要以單一風(fēng)險控制為主，注重事后監(jiān)控，未覆蓋所有風(fēng)險，風(fēng)險管理的長效機制沒有從根本上得到建立，全面風(fēng)險管理方法框架尚未普及。二是內(nèi)部控制措施不健全。沒有完備的內(nèi)部控制制度，不能及時對接業(yè)務(wù)變化，難以有效覆蓋風(fēng)險。三是信息交流反饋不暢。內(nèi)部管理和業(yè)務(wù)經(jīng)營的數(shù)據(jù)化、信息化、集中化程度低，數(shù)據(jù)缺失較為嚴(yán)重，難以及時有效支持經(jīng)營決策。四是內(nèi)部審計績效欠佳，整改糾錯能力差。對內(nèi)部審計的功能定位不準(zhǔn)確，獨立性不強，內(nèi)審力度不深不透，對審計問題的問責(zé)追究影響力較弱。
總體來說，在經(jīng)濟高速增長、利率未完全市場化以及銀行經(jīng)營體制轉(zhuǎn)變釋放的動力等諸多因素的共同作用下，中國銀行業(yè)獲得了迅速成長。從銀行體制改革歷程來看，主要還是強制性制度變遷，重要的改革變化都源于自上而下的政府強制性供給行為，而不是自下而上的誘致性微觀銀行企業(yè)需求行為（宋士云，2008）。分析原因，主要有如下幾個方面：
第一，產(chǎn)權(quán)虛置導(dǎo)致內(nèi)生激勵不足。中國銀行體系制度變遷的初始條件是以國有產(chǎn)權(quán)為核心的政府對銀行體系的絕對控制。從產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)看，國有銀行自成立至今其國有控股的性質(zhì)始終沒有改變；地方性金融機構(gòu)如各地城市商業(yè)銀行受當(dāng)?shù)卣绊戄^大；股份制銀行的股權(quán)結(jié)構(gòu)雖然比較合理，但主要大股東基本上是國家股或國有背景；農(nóng)村信用社的產(chǎn)權(quán)邊界依然模糊，存在著股東權(quán)屬不清，結(jié)構(gòu)不合理甚至似是而非的問題。中國銀行業(yè)的國有和“準(zhǔn)國有”性質(zhì)自然派生出產(chǎn)權(quán)主體虛置、產(chǎn)權(quán)邊界模糊、產(chǎn)權(quán)約束弱化等非市場化特性。各主要商業(yè)銀行的董事長、行長、監(jiān)事長等由各級政府任命或掌控。而政府經(jīng)常以行政性目標(biāo)直接干預(yù)銀行的正常經(jīng)營，銀行也經(jīng)常將滿足政府的政策偏好作為其經(jīng)營目標(biāo)。尤其是國有控股銀行，其資源的使用、轉(zhuǎn)讓和收入的享用權(quán)都由國家所有，銀行真正所有權(quán)的行使實際處于虛置狀態(tài)，這使銀行經(jīng)營管理者很容易將風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁給國有產(chǎn)權(quán)，國家?guī)缀醭袚?dān)了無限責(zé)任，銀行經(jīng)營過程中風(fēng)險意識淡化成為必然。這是中國銀行業(yè)缺乏自生能力和自律約束的制度根源。
第二，多重委托―關(guān)系弱化了銀行治理有效性。國有和準(zhǔn)國有產(chǎn)權(quán)的性質(zhì)決定了中國商業(yè)銀行在經(jīng)營管理方面始終存在著多重委托―關(guān)系，由此導(dǎo)致商業(yè)銀行公司治理機制要比西方同業(yè)困難得多。籠統(tǒng)而言，國有銀行的委托―關(guān)系主要體現(xiàn)在：存款人與銀行、股東與銀行之間、銀行與借款人、監(jiān)管者與銀行。除此之外，在微觀管理層面又形成“總行―一級分行―二級分行―支行―分理處―儲蓄所”的層層授權(quán)、層層關(guān)系，形成了超長的委托―鏈，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過初始委托人可控制的范圍，委托人對人的約束和控制力逐級弱化，很容易成倍加劇逆向選擇和道德風(fēng)險。不良貸款的不斷反彈和重復(fù)剝離是該問題的最好佐證。隨著層次的增加，委托―關(guān)系的成本也以更快的速度擴大，造成經(jīng)營管理效率低下。在如此復(fù)雜的系統(tǒng)中，由于所有者約束遞減機制，從而使所有權(quán)在處于鏈條終端的者幾乎不能得到約束，導(dǎo)致案件容易在基層頻發(fā)。內(nèi)部制衡機制的弱化是中國銀行業(yè)缺乏自生能力和自律約束的制度表現(xiàn)。
第三，行政壟斷下的金融抑制導(dǎo)致市場約束失效。王國紅（2002、2003）認(rèn)為，中國銀行業(yè)市場集中度高、規(guī)模不經(jīng)濟、行政壁壘高，并不是真正經(jīng)濟學(xué)意義上的壟斷，而是金融抑制下的行政壟斷。金融市場的不發(fā)達導(dǎo)致市場信號噪音偏高，與企業(yè)風(fēng)險狀況缺乏相關(guān)性（孫龍建，2008），嚴(yán)重阻礙了市場約束機制的發(fā)揮，市場參與者無法準(zhǔn)確對銀行風(fēng)險定價，監(jiān)管者無法采用市場信號改進監(jiān)管約束。政府壟斷伴生帶來了國家對銀行的隱性擔(dān)保，并成為銀行業(yè)各市場主體的體制性依賴。政府對銀行業(yè)的支持，除基本的資金支持外，最主要的還在于提供了國家聲譽的隱性擔(dān)保。在缺少市場化退出機制情況下，國家的“救市”措施強化了國有產(chǎn)權(quán)下的隱性擔(dān)保問題，而國家在銀行業(yè)出現(xiàn)風(fēng)險問題時的保護措施，使這種隱性擔(dān)?！帮@性化”，進一步強化這種體制性依賴。
第四，外部監(jiān)管與銀行業(yè)運行契合度亟待提升。一是行政化、合規(guī)為主的監(jiān)管方式尚未根本改變。目前的現(xiàn)實情況是，各級監(jiān)管部門還承擔(dān)著推動銀行改革發(fā)展的角色，推動者與監(jiān)管者的角色沖突導(dǎo)致其無法真正做到以控防風(fēng)險為本的監(jiān)管。實踐中，監(jiān)管與主管不分、監(jiān)督和管理不分的情況時有發(fā)生。監(jiān)管方式仍過分依靠合規(guī)性監(jiān)管，日常檢查監(jiān)督主要關(guān)注銀行機構(gòu)是否有違規(guī)現(xiàn)象，而對于業(yè)務(wù)經(jīng)營中的風(fēng)險問題的敏感性和前瞻性不強。二是監(jiān)管獨立性未得到有效保障。監(jiān)管機構(gòu)在人員任免、財務(wù)來源以及政策目標(biāo)上與政府有密切聯(lián)系；實踐中，監(jiān)管部門受到各級政府的干預(yù)過多，缺乏獨立執(zhí)行監(jiān)管政策的條件；金融機構(gòu)一旦出現(xiàn)經(jīng)營風(fēng)險，政府往往以行政方式出面干預(yù)，對金融風(fēng)險的違規(guī)行為做出糾正。監(jiān)管機構(gòu)由于存在多元目標(biāo)、面臨多重博弈，實踐中難以真正超脫，存在監(jiān)管過度容忍現(xiàn)象。三是監(jiān)管資源約束日益緊張。隨著銀行業(yè)資產(chǎn)規(guī)模的迅速膨脹和銀行機構(gòu)的快速設(shè)立，監(jiān)管資源的配備并沒有相應(yīng)增加，由于無法真正做到“風(fēng)險為本”的監(jiān)管運行，監(jiān)管部門的職責(zé)任務(wù)日益繁重，尤其造成基層監(jiān)管部門疲于應(yīng)付、力不從心，監(jiān)管有效性大打折扣。此外，隨著金融組織和業(yè)務(wù)復(fù)雜性的不斷增加，監(jiān)管人員的監(jiān)管能力受到巨大挑戰(zhàn)，現(xiàn)有的監(jiān)管人才流失、風(fēng)險監(jiān)管專業(yè)人才匱乏，嚴(yán)重制約著監(jiān)管有效性的持續(xù)提升。
四、政策啟示
總體來講，中國銀行業(yè)發(fā)展取得的成績主要得益于改革開放以來體制釋放所帶來的政策紅利以及經(jīng)濟快速發(fā)展帶來的歷史性機遇，銀行作為市場主體的商業(yè)自主性、銀行公司治理和風(fēng)險管控的有效性、經(jīng)營管理的科學(xué)性并沒有明顯提高，作為體現(xiàn)主體自生能力和自律約束的機制尚未真正形成。為此，應(yīng)著力完善以下幾個方面，并以此推動監(jiān)管方式的轉(zhuǎn)變和優(yōu)化。
（一）夯實基礎(chǔ)，把銀行打造為真正的市場主體
銀行真正成為以市場為導(dǎo)向，以商業(yè)原則為基礎(chǔ)，自主經(jīng)營、自負(fù)盈虧、自擔(dān)風(fēng)險的市場主體，是加強銀行自生能力和自律約束最為核心的條件。一是進一步深化產(chǎn)權(quán)制度改革。產(chǎn)權(quán)改革沒有真正到位所導(dǎo)致的股東監(jiān)督的缺位，是銀行自律缺失的核心癥結(jié)所在。推進產(chǎn)權(quán)改革不能一味追求股權(quán)的多元化、分散化，也不能盲目設(shè)定法人股的比重要求，而應(yīng)當(dāng)堅持實事求是原則，致力于引入完全人格化和市場化產(chǎn)權(quán)主體（包括法人和自然人），真正實現(xiàn)監(jiān)督力量的實體化，利用股東對自身權(quán)益的關(guān)心，形成股東間的相互制衡，從而建立起有效的股東監(jiān)督約束機制。二是持續(xù)完善公司治理機制。國內(nèi)外實踐充分證明，完善的公司治理是銀行業(yè)穩(wěn)健經(jīng)營、可持續(xù)發(fā)展的體制基礎(chǔ)（劉明康，2011）。通過明確公司治理各主體及其成員的職責(zé)，進一步完善銀行公司治理的制衡機制和運行機制，從而形成各治理主體基于各自責(zé)任和職權(quán)相互匹配和相互平衡。三是切實加強內(nèi)部控制。目前，大部分銀行機構(gòu)的內(nèi)控制度已較為完備，但有法不依、有章不循的問題仍不同程度地存在，成為各種違規(guī)問題屢禁不止、屢查屢犯的重要原因。要特別注重執(zhí)行力建設(shè)，真正把內(nèi)控制度執(zhí)行到位，才能實現(xiàn)銀行對自身行為的自我規(guī)范。
（二）優(yōu)化環(huán)境，完善對銀行業(yè)的市場約束
巴塞爾銀行監(jiān)管委員會（1997）在有效銀行監(jiān)管核心原則中提出：有效銀行監(jiān)管的先決條件之一是有效的市場約束，監(jiān)管者應(yīng)鼓勵建立良好的公司治理結(jié)構(gòu)，以強化市場透明度和監(jiān)督作用，提高市場的約束作用。完善的市場約束可以通過市場參與者對銀行行為的激勵與約束，對銀行自律起到不可替代的良性作用。一是建立強制性信息披露機制。由于中國銀行業(yè)統(tǒng)一、規(guī)范、科學(xué)的信息披露體系尚未建立，導(dǎo)致銀行缺乏相應(yīng)的社會監(jiān)督。當(dāng)前，要借鑒和遵循巴塞爾銀行監(jiān)督委員會就商業(yè)銀行信息披露問題提出的一系列原則要求，逐步建立嚴(yán)格規(guī)范的信息披露制度，鼓勵銀行及時披露信息，增強市場透明度，以便市場參與者能獲得可靠、及時的信息，形成對信息的理性反應(yīng)，提供科學(xué)有效的激勵和約束，從而促進銀行的穩(wěn)健和安全。二是建立有效的市場退出機制。市場退出是對銀行的終極性處罰，其對銀行行為具有強約束和威懾力。建立有效的市場退出機制，首先要完善市場退出法律框架，充分借鑒和吸收國外金融機構(gòu)市場退出的法律法規(guī)和經(jīng)驗，盡快制定有關(guān)銀行機構(gòu)市場退出的法律法規(guī)，以及與之配套的實施細(xì)則和操作辦法。其次，要規(guī)范處置方式，根據(jù)經(jīng)濟金融運行的環(huán)境和有問題銀行風(fēng)險的性質(zhì)確定銀行市場退出的判斷標(biāo)準(zhǔn)，實現(xiàn)統(tǒng)一判斷，分類處置。
（三）加強同業(yè)自律，健全行業(yè)規(guī)范和競爭秩序
目前，中國銀行業(yè)的外部監(jiān)管力量主要集中于監(jiān)管部門，隨著市場化程度加深、市場規(guī)模的擴大和市場構(gòu)成的日益復(fù)雜，充分發(fā)揮行業(yè)自律組織的作用，使之成為監(jiān)管力量的有益補充，是強化外部監(jiān)管和銀行自律的有效手段。行業(yè)自律可以有效防止過度或無序競爭、降低整個社會的交易成本、高效地利用外部監(jiān)管資源。因此，銀行業(yè)協(xié)會要進一步明確行業(yè)人的定位，對內(nèi)作為行業(yè)的協(xié)調(diào)者，對外代表銀行業(yè)參與監(jiān)管博弈，通過自我管理、自我服務(wù)、自我監(jiān)督，實現(xiàn)同業(yè)間的相互監(jiān)督和約束，從而規(guī)范銀行經(jīng)營行為，避免“囚徒困境”中兩敗俱傷的不良后果，持續(xù)實現(xiàn)帕累托改進，促進行業(yè)共同發(fā)展。
（四）強化監(jiān)管執(zhí)法，創(chuàng)造公平競爭的市場環(huán)境
銀行自律約束的構(gòu)建，還必須依靠監(jiān)管部門的外部推動。當(dāng)務(wù)之急是持續(xù)強化公正執(zhí)法力度，確保市場競爭的公平性、規(guī)則秩序的透明度和制度規(guī)范的可執(zhí)行性，防止監(jiān)管套利和“劣幣驅(qū)逐良幣”等問題的發(fā)生。同時，監(jiān)管部門還應(yīng)設(shè)計激勵相容機制來引導(dǎo)金融機構(gòu)的行為，著力培育銀行“自律約束”的內(nèi)生動力，建立“銀行自律為主、監(jiān)管有效補充”的監(jiān)管體系，逐步實現(xiàn)市場化監(jiān)管。從具體監(jiān)管方式上，應(yīng)由行政命令式逐步向原則激勵式轉(zhuǎn)變，把監(jiān)管重點放在防范重大及系統(tǒng)性風(fēng)險、保護金融消費者利益及營造公平公正的市場環(huán)境上，為銀行業(yè)加強“自律約束”營造良好的氛圍。
注：
①本部分?jǐn)?shù)據(jù)來源，除特殊說明外，主要來自《中國金融統(tǒng)計》、銀監(jiān)會各期年報等公開數(shù)據(jù)。
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此次危機爆發(fā)前，美國投資銀行實行集中型監(jiān)管模式，即設(shè)立全國性的監(jiān)管機構(gòu)來實現(xiàn)對投資銀行的監(jiān)管，與此同時，各州也相應(yīng)設(shè)立監(jiān)管機構(gòu)，這樣就加強了監(jiān)管的針對性、靈活性和多樣性，這種監(jiān)管模式不僅增加了資本流動性，起到了很好的防范危險的作用，還提高了金融的活力，推動了美國金融市場的健康發(fā)展。然而，隨著金融市場的不斷發(fā)展，這種監(jiān)管模式并沒有及時跟進，最終又失去了控制風(fēng)險擴張的作用。美國金融監(jiān)管結(jié)構(gòu)沒能跟上現(xiàn)代金融市場的變化，很多大型的跨國公司處于脫離監(jiān)管的灰色地帶，在放松監(jiān)管的整體氛圍下，投資銀行在利益驅(qū)使下迅速膨脹，風(fēng)險的隱患也越來越大，本次金融危機就是次貸危機蔓延的結(jié)果，而次貸危機的產(chǎn)生又是信用鏈拉長的結(jié)果，投資銀行又利用金融工程技術(shù)對次債進行了分割組合，在此過程中，投資銀行違背了“讓客戶充分了解風(fēng)險”的原則，為金融市場埋下了隱患，最終釀成了這場危機。
二、后金融危機下我國投資銀行業(yè)務(wù)的監(jiān)管
（一）后金融危機下我國投資銀行業(yè)務(wù)的監(jiān)管現(xiàn)狀
當(dāng)前，世界各國投資銀行的發(fā)展模式主要分為附屬全能銀行模式、金融控股公司模式和獨立發(fā)展模式三種，而我國投資銀行正在向這三種發(fā)展模式靠攏，并沒有形成主流發(fā)展模式。與美國銀行投資業(yè)相比，美國投資銀行業(yè)的問題是金融創(chuàng)新過度，我國投資銀行業(yè)的問題是創(chuàng)新不足。我國證券業(yè)的監(jiān)管主要由國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)負(fù)責(zé)，這與美國的集中性模式類似，投資銀行過分依賴政府進行風(fēng)險管理，自身缺乏提高風(fēng)險管理水平的意識。此外，我國投資銀行業(yè)監(jiān)管模式還存在著行政色彩過濃、監(jiān)管范圍不清、監(jiān)管配合不到位等問題。我國投資銀行市場主要由政府主導(dǎo)，雖然是行政監(jiān)管和自律監(jiān)管相結(jié)合，但是在實際運作過程中，行政監(jiān)督的控制力明顯強于自律控制，從某種意義上講，自律監(jiān)督并不具備獨立性。近年來，針對證券市場監(jiān)管的相關(guān)法律和政策有所松動，很多商業(yè)銀行、保險公司也開始從事投資銀行業(yè)務(wù)，在我國商業(yè)銀行兼營投資銀行業(yè)務(wù)已初具規(guī)模，其中，利益沖突和津貼外溢等問題，逐漸顯現(xiàn)出來。
（二）后金融危機下我國投資銀行業(yè)務(wù)的監(jiān)管趨勢
后金融危機下，我國投資銀行業(yè)務(wù)如何吸取華爾街的教訓(xùn)，是我國投資銀行業(yè)發(fā)展所要正視的首要問題。和分業(yè)經(jīng)營相比，混業(yè)經(jīng)營并沒有顯現(xiàn)出明顯的優(yōu)勢，現(xiàn)階段華爾街投資銀行的轉(zhuǎn)型正說明了這一點，根據(jù)中國的社會經(jīng)濟發(fā)展?fàn)顩r以及社會信用狀況，中國投資銀行可以在分業(yè)模式下探討符合自身發(fā)展的金融控股模式，在綜合經(jīng)營中，應(yīng)加強對商業(yè)銀行兼營投資銀行業(yè)務(wù)的監(jiān)管，限制衍生產(chǎn)品的杠桿率，切不可放松對投資銀行業(yè)務(wù)的風(fēng)險控制。美國金融危機還暴漏出來了投資銀行與其他金融機構(gòu)在資產(chǎn)證券化過程中結(jié)成利益共同體的問題，這對我國投資銀行業(yè)起到了警示作用，當(dāng)前，我國投資銀行業(yè)創(chuàng)新不足，但是絕不能因為鼓勵創(chuàng)新就對金融創(chuàng)新活動放松監(jiān)管，投資銀行金融創(chuàng)新行為的規(guī)范必須以加強信息披露，提高金融產(chǎn)品信息透明度為重點，防止?jié)撛陲L(fēng)險通過金融創(chuàng)新從表里轉(zhuǎn)移到表外。同時，在金融市場一體化的背景下，我國還應(yīng)加強對跨區(qū)域投資銀行業(yè)務(wù)的監(jiān)管，建立對外國投資銀行在國內(nèi)業(yè)務(wù)的監(jiān)管機制，放寬國內(nèi)投資銀行參與國際投資銀行業(yè)務(wù)的限制，充分發(fā)揮政府在投資銀行國際化進程中的扶持作用，推動我國投資銀行業(yè)的快速發(fā)展。
三、結(jié)論